一、本周重点事件回顾与分析
(一)2017上半年中国光伏装机望破20GW
中国大陆今年第一季的装机量统计为7.21GW,《光伏们》进一步统计出4、5月两个月的装机量约为3.87GW,合计已达11.08GW。而近年来因“630大限”而成为中国市场需求高峰的六月,今年新增的装机量可望来到10~12GW左右,使总装机规模来到22GW上下,与去年上半年超过20GW的幅度相若。
第一季7.21GW的大规模装机量中,有不少是2016年第四季安装、2017年一月才完成或并网的,因此今年二至五月的需求大致维持稳定,供应链的状况和价格变化也如集邦咨询新能源研究中心EnergyTrend所追踪调查的结果相符,呈现较为平缓乃至于稍有下滑的状态。中国市场需求直到六月才出现明显成长,此现象亦反映在五月后期开始上调的价格变化上。
此外,由于中国的累计光伏安装量在2016年底已经超过77GW;今年上半年,累计安装量可能来到90GW之多,已逼近105GW的水平线。
另一方面,2016年上半年中国市场的抢装潮极为猛烈,接踵而来的第三季需求急冻也使业界余悸犹存。EnergyTrend认为,今年第三季将因美国201条款而带来额外需求,且欧洲也将逐步进入传统旺季,因此今年不至于重演去年第三季的状况。
分布式光伏需求更好
《光伏们》指出,中国大陆的分布式光伏需求在第三季起逐渐升温,四、五月的安装量分别占总安装量44.7%和40.4%,前五个月累计安装量可望超过4GW。
中国的光伏政策对分布式系统倾斜明显。中国《经济日报》指出,国家电网公司经营区域内的住宅式分布式光伏发电,2016年的新增并网户数为14.98万户,较2015年成长了7.3倍。同时,住宅用分布式光伏系统,也占了所有分布式光伏系的83%。
据统计,中国只要有20%的住宅在屋顶上安装光伏发电系统,就可创造人民币3,200亿元的市场价值。这块大饼吸引不少业者打算投资,但融资、变现、补贴等财务问题仍使投资者却步。此外,部分业者销售低价劣质产品,也影响到整个产业的信誉。
不过,住宅型光伏仍具有极大的吸引力,中国不少业者已推出相关的产品方案,从太阳能板到家用能源监控设备无一不缺。若能改善金融财务和品质管理方面的问题,后势仍然可期。
(二)2016年欧盟风力发电量占一成
欧洲统计局6月19日发布数据显示,2016年欧盟国家总发电量3.1万亿千瓦时,其中风力发电3150亿千瓦时,占比10%,是2005年占比(2%)的5倍。在欧盟电力结构中,传统热能占比最高(49%),其次是核能(26%)和水能(12%)。
在各成员国中,丹麦的风能在电力结构中占比最高,达43%,其次分别为立陶宛(27%)、爱尔兰(21%)、葡萄牙(20%)、西班牙(18%)和英国(14%)。风能占比最低的国家分别为马耳他、斯洛文尼亚、斯洛伐克和捷克,占比均不足1%;拉脱维亚和匈牙利占比为2%,法国、卢森堡和芬兰占比约4%。
与2005年相比,风能占比增长最快的国家分别为立陶宛(27个百分点)、丹麦(24个百分点)、葡萄牙(17个百分点)、爱尔兰(16个百分点)、英国(13个百分点)、西班牙(11个百分点)和德国(11个百分点)。
二、本周重点政策跟踪分析
(一)碳酸锂进口价格持续强势 氢氧化锂出口量大增
根据最新公布的4月份海关进出口数据,碳酸锂进口价格持续强势,部分百吨级碳酸锂合约的到岸价格已触及14.5美元/千克。
碳酸锂进口价格上行、价差大幅收窄,彰显供需持续紧俏
1、4月份中国碳酸锂进口量2474吨,同比增长33.45%,环比增长19.60%,到岸均价11.55美元/千克,若考虑6.88的当期汇率以及17%的增值税,相当于9.31万元人民币/吨。
2、1-4月份中国碳酸锂进口总量9336吨,同比增长54.99%,到岸均价10.91美元/千克,同比大涨72.19%;净进口总量8832吨,同比增长54.97%。
3、进一步细分,若排除海外企业向自身贸易商的销售(量大但价格偏低)以及吨级零散订单(单价过高)的影响,4月份国内部分百吨级碳酸锂进口价格已触及14.50美元/千克,相当于含税11.68万元人民币/吨,而部分二十吨级中小型订单的价格更达12.50万元/吨。
4、在需求驱动下,海外协议价整体大幅上涨,国内外价差明显收窄,部分百吨级、十吨级订单价格与国内工业级现货价格已无差距。
氢氧化锂出口量同比大增,印证海外需求起势
1、4月份中国氢氧化锂出口量1915吨,同比大幅增长164.49%,环比下滑1.51%,离岸均价11.68美元/千克。
2、1-4月份中国氢氧化锂出口总量5681吨,同比大幅增长202.92%,离岸均价12.28美元/千克,同比小幅上涨10.56%;1-4月份中国氢氧化锂净出口量5641吨,同比增长206.97%。
3、整体而言,中国是一个氢氧化锂生产大国,但国内氢氧化锂市场尚未实质性启动;中国氢氧化锂出口量的大幅增长一方面是雅保中国战略的体现,同时也暗示海外氢氧化锂需求的快速增长;此外,氢氧化锂出口价格相对平淡主因外资供应商的内部销售,外部销售的实际价格中枢在15-20美金/千克之间。
2017年初至今锂价、中游需求总体超预期,后续静待终端产销兑现
1、进出口价格虽非领先指标,但仍是供需基本面的有效指引。
2、当前碳酸锂、氢氧化锂供给紧俏,虽然针对大客户的季度合约价相对温和,但电池级碳酸锂的月度价格已抵达14.5-15万元/吨区间,部分大型锂盐厂因供应吃紧甚至难以针对小客户报价。
3、2017年锂加工环节总体面临一定的精矿处理、有效产能制约;预计三季度价格依然维持强势,但价格决定因子将更多的由供给以及中游需求,转向新能源汽车终端的实际产销量。
三、本周聚焦
(一)我国风力发电量增长迅速 总体保持20%增速上升
据前瞻数据库数据显示,2017年5月我国风电发电量为292亿千瓦时,当月同比增长12.8%;前五月累计发电量为1286亿千瓦时,累计同比增长21.2%。
目前,风能在全球范围内已安装超过500GW,成为全球多地的新生代发电主要来源。在2016年内,全球风电投资额达1,125亿美元,现有工作人员120万人,风能产业已是当今全球发展最快的行业之一。而风电则成为实现未来可持续能源的主要驱动力。
中国显然是世界风电崛起的重要力量。我国风电发电量增长迅速,预计,2017年风力发电量将达到1846亿千瓦时,未来五年(2017-2021)年均复合增长率约为15.20%,2021年风力发电量将达到3252亿千瓦时。
(二)印度太阳能发电的转型之路
自2012年以来,印度的太阳能发电装机容量增加了近一倍,自2015-2016年以来,新增装机容量明显增加。当地政府已经批准了一项扩展到40GW的太阳能发电项目计划,预计到2019年至少需要新建50个太阳能公园。
降低关税是印度政府推动太阳能发电产业的一个重要举措,上月在拉贾斯坦邦的一次招标中,印度太阳能公司在Bhadla iii期太阳能公园进行的一次拍卖中,以每台2.44卢比的价格记录低关税,这一价格还不到CERC的基准关税的一半。
由印度全国民主联盟宣布的一系列激励措施,进一步激励了开发商,包括财政和促销激励措施,如资本补贴、10年的税收优惠、关税优惠、太阳能屋顶系统贷款等。
6月7日,印度国家银行宣布通过世行为私人屋顶太阳能开发商贷款6.25亿美元,然后将转贷屋顶太阳能光伏发电项目安装在商业机构和工业建筑上。
作为一个热带国家,印度拥有巨大的太阳能潜力,每年约有5000万亿千瓦时的电力能源产出,大部分地区平均每天的发电量是4-7千瓦时。为了加速市场上屋顶太阳能系统的需求,SBI已经开启融资模式,它将以极具竞争力的价格提供贷款。
尽管该国在不断加大太阳能开发计划,但印度始终没有自己的硅片厂,大部分依赖我们中国。
随着太阳能和风能在能源机构中的占比不断增加,电网管理反而成了个迫在眉睫的问题。大家都知道这个逻辑,太阳在下午的时候光照和辐射最为强烈,从而产生的能量也是巨大的。如果碰到大风和强光天气该如何避开电量峰值是专家们考虑的问题。为此,热电厂将经历一个从基础负荷工厂到变量输出工厂的转变,这将考验着电网管理人员的经验。