· 本周重点事件回顾与分析
(一)医药上市公司中期业绩超七成预喜关注龙头公司
数据显示,截至7月26日,按照申万行业分类,两市已经有84家医药上市公司发布中期业绩预告,披露进度已经超过6成,84家公司中,除1家不确定外,预喜公司家数达到63家,预喜比例达到75%。业内人士表示,新版医保目录出台,医改深入推进,政策发布和执行进入密集期,整个医药板块分化明显。其中,受益于环保检查等供给侧改革的实施,部分原料药、化药龙头企业业绩实现大幅增长。
供给侧改革推动
统计局数据显示,2017年1月-5月医药制造业主营业务收入为11617.1亿元,同比增长11.9%,利润总额为1255.2亿元,同比增长15.7%,收入与利润总额增速分别较2016年同期上升1.91个和0.73个百分点。基本面企稳回暖,体现了医药行业在经济不景气下的稳定成长性。
以净利增速下限计,54家公司实现了净利同比增长,16家公司业绩同比增幅在50%以上,业绩预计翻倍的有10家公司。
从增速居前的公司来看,部分原料药、化药龙头企业受益于环保趋严下的供给减少,主要产品产销两旺,出现业绩同比暴增。
东北制药目前居于增速榜榜首。公司预计上半年实现净利3800万元-4100万元,同比增长1106%-1201%。公司表示,与上年同期对比,公司主导产品维生素C价格上涨,同时长单销量较一季度有所减少。
与东北制药同属维生素阵营的花园生物同样预计上半年业绩暴增。公司预计上半年实现盈利7300万元-7700万元,同比增长364%-389%。公司表示,业绩同比大幅增长主要是由于公司首发募投项目产品——胆固醇及25-羟基维生素D3原产销量大幅增加,使公司利润增加。值得注意的是,投资机构早已看好公司2017年业绩及表现,多只证券投资基金及牛散自2016年年底即已潜伏。
细分中药龙头之一广誉远表现良好。公司预计上半年实现净利7200万元左右,同比增加235%左右。公司表示,报告期内,随着“好孕中国”等市场活动的全面展开以及广告投入的逐渐加大,公司核心控股子公司山西广誉远的核心业务板块-传统中药销售收入取得快速增长,较上年同期增幅约70%左右,同时,公司进一步加强各项成本费用控制,使得盈利能力进一步提高;再加之,山西广誉远于2016年12月1日通过高新技术企业认定,减按15%的税率征收企业所得税,综合使得山西广誉远归属于母公司的净利润较上年同期增长80%左右;此外,与上年同期相比,公司持有山西广誉远的股权比例由55%提升至96.03%,使得公司2017年半年度归属于上市公司股东的净利润出现大幅增长。
关注龙头公司
券商人士指出,虽然医药行业利润总额虽然稳定增长,但是在“两票制”加码、国家药品监管和医改力度加大的背景下,医药行业的发展难轻言乐观。
陇神戎发、易明医药、贝达药业等公司均表示,由于公司产品入选医保目录后,各地陆续执行国家医保谈判价格,产品降价幅度较大,销售收入同比有所下降。
银河证券研报认为,龙头公司和创新药公司值得关注。目前国内医药行业白马股估值水平与国际医药巨头接近,而国内市场整体增速高于国际市场。国内龙头公司更是成长性佳、长期发展具有确定性。其次,创新药投资是医药投资的重中之重。全球范围来看,医药行业的投资机会紧密围绕创新展开,建议关注A股相关上市公司。
(二)11省市完成药品招标行业大洗牌在即
对于诸多药企来说,每一轮的药品集中招标都是一道避不开的门槛。
不过,肯定不行。市场怎么办?业绩怎么办?但想通过,也并非那么容易。上下联动、左右联动、二次议价……总而言之,不拿些真金白银出来,这道门槛就很难顺利通过。
但烈火淬金,普遍面临的降价压力下,最终胜出的,还将是那些以质量见长的药物。不管是采取“以价换量”策略进行国家医保目录的创新药,还是率先通过质量与疗效一致性评价的仿制药,其在药品招标中的竞争优势已经愈发明显。随之而来的,则是行业洗牌的加速以及市场格局的逐步重塑。
1、11省市如何招标?
根据天风证券研报显示,截至2017年7月中旬,浙江、安徽、湖南、福建、广西、天津、河北、内蒙古、黑龙江、四川、北京等11省市已率先完成新一轮的省级药品集中公开招标采购。包括江西、宁夏、甘肃等在内的11省市处于即将完成或者部分完成集中招标任务的状态,而贵州、江苏等7省市则尚在推进之中。
图表1:各省市招标情况(集中公开招标部分)
按照预期,这一轮自2014年便已开始进行的省级药品集中招标,其最终完成时限很有可能会被推迟至2018年。从时间上来看,相较于上一轮2009年至2010年为期仅一年的药品集中招标来说,新一轮的时间跨度无疑要漫长许多。
究其原因,基药制度、低价药新政、医保目录调整以及新的分类采购政策的出台,都是影响此轮药品招标周期的因素。
2009年,以政府主导、以省(自治区、直辖市)为单位、以网上集中采购为模式的药品招标政策正式全面实行。同年,国家基本药物制度也正式建立,基本药物省级集中招标采购的招标模式,这就使得招标类别分成了基药与非基药招标。各省市为此单独组织了基药招标。随着2013新版基药目录出台,各省也随之开展“基药回头看”的增补工作,从而一定程度上推迟了整个招标工作的进程。
2014年,发改委正式出台底价药政策,并公布了国家低价药目录共533种,取消政府最高零售价格,在日均费用标准内企业自主定价,将价格交由市场形成,各省市随后陆续开展低价药的增补工作以及相应的集中采购工作,也拉长了招标周期。
2015年2月与6月,业界所熟知的7号文、70号文先后发布,其目的便在于解决各省市在探索医药集中采购新模式过程中出现的进展缓慢等多个问题,各省市按照新指导意见重新制定了采购规则,新一轮招标自此实质性开启。但随之而来的国家医保目录调整,则又成为了延缓招标进程的一个重要因素。2017年3月,国家新版医保目录出台,并要求各地在7月底之前完成地方医保目录的增补,这就很可能会将整个大招标进程的最终完成时限推迟至2018年。
值得注意的是,除了时间周期不同之外,新一轮药品集中招标对于诸多制药企业的实际影响正在发生变化。
在当前我国的政策监管下,企业的药品要进到医院销售,主要是通过招标、中标的形式,因此对于药品上市公司而言,招标的开启意味着产品有望通过中标覆盖更多的空白市场,从而拉动公司业绩增长。从历史上来看,2005年至2006年及2009年至2010年两轮标期,医药指数均有上行。但同以往不同的是,新一轮招标周期处在医改深入推进、医保控费的大背景下,大多数制药企业相比以前将面临更大的降价压力。
2、全国性降价大网已现
行业洗牌将加速,市场格局逐步重塑。这是新一轮药品集中招标采购的形势之下,诸多制药企业必须面临的现实问题。而其根源,则在于越来越严苛的降价要求。
一方面体现在药品招标环节中的左右联动趋势之中。在7号文和70号文的要求下,各省市在新的招标方案中对于限价提出了更高的要求。绝大多数地区均明确提出,药品中标价格需与其他省市进行左右联动。例如西藏、青海、辽宁等9个省,目前要求以本省之前中标价和附近的5个省市的中标价作为参考,陕西省则是以附近10个省市的中标价作为参考,而包括河南、北京、山东等在内的13个省市则明确规定,要以全国范围内的药品中标价格和价格最低的几个省市的招标价格进行对比。一个全国性的价格降价、联动网络俨然已经形成。
而层出不穷的上下联动、二次议价等则使得药价进一步降低。目前,许多省市已经在新的招标方案中涉及中标药品价格的上下联动政策。医改试点城市中标价格低于省级中标价的情况下,省级中标价按试点城市中标价格调整。例如辽宁、会两声规定,试点城市成交价格低于省级中标价格5%以上的,省级中标价按试点城市成交价,就低调平。而河南、云南等13个省市则将这一数字由5%上升至了10%。
图表2:左右联动政策
图表3:上下联动政策
更为严重的情况是,在各地二次议价行为不断的情况下,省级集中招采平台已经逐渐失去了其议价的本质,而更多的类似于一个准入平台。企业在进行报价时,往往也会主动预留出进行二次议价的空间。而各地不断涌现的GPO、医联体联合采购等新兴采购模式,则更对药品价格提出了严苛的挑战。
另外一方面,医保控费的日益严格,也是药价降低的重要推动力。2012年,人社部、财政部、卫生部等发布了《关于开展基本医疗保险付费总额控制的意见》,标志着医保控费时代的正式开启,确立了以收定支、控制以来费用过快增长等原则,随后医保支出的增速下降明显,但仍高于收入增速,一直到2015年才实现收入增速超过支出增速,医保控费初步取得效果。
尽管医保短期压力缓解,但面临的形势依然严峻,部分地区存在较为严重的收不抵支,有一部分地区甚至历年累计的结余消耗殆尽,基金穿底。在医保控费的大背景下,限价原则日趋严厉,保价与否成为了摆在药企面前的一个重要问题。如果没有足够的以量补价的空间,企业可能会考虑在降价严厉的省份弃标,避免价格联动带来的整个价格体系的下移,以维护可控的价格目标。
3、行业大洗牌在即!
从新一轮药品招标的采购形态来看,一个显著的特点是:基药和非基药两标合一,采取分类采购办法,不同属性的药品被划分为不同采购类别。
这也是7号文与70号文的思路体现。具体来说,对于用量大、市场充分竞争的药品实施双信封带量采购;对于部分专利药品和独家品种,则由国家牵头进行多方参与的谈判采购;对于妇儿非专利药、急抢救、基础输液、常用低价药等采取直接挂网议价采购;其他用量较少、临床市场供应短缺的可通过定点生产直接网上采购;麻醉药等特殊药品则采用原有方式采购。
而从采购的具体方式来看,“双信封”招标采购则是药品分类采购的重点,“竞价分组”是“双信封”招标类采购的一个关键环节。而竞价分组如何设定,则直接体现了什么样的企业将在新一轮的招标中有更大的机会。
从目前各地施行的分组情况来看,除了福建、江西等省份按照技术标分值分组外,其他大部分省份均以质量指标划分竞价分组。在目前新一轮招标方案中已明确提到分组的24个省市中,绝大多数分为三层,广西、江苏等省则细化为4个分组,天津、湖北等省市则更加严厉,只有两个竞价分组。
图表4:各省市竞价分组情况
图表5:代表性省市竞价分组情况
至于具体的质量分层评价指标,整体上参差不齐,总数已经达到近30个,但明显的一个趋势是,质量等指标重视程度提高。举例来说,“国家一类新药”、“通过仿制药质量一致性评价的药品”、“GMP认证药品”等都属于出现频次较高的表达,而以往频率较高的“创新企业药品”、“企业规模”、“质量标准起草单位”、企业营业收入排名等企业信息相关指标等在新一轮招标中出现频次则较低。
图表6:全国已发布实施方案可查质量分层的22省市自治区指标频次统计
但从长远来看,独家或类独家的低价药品种也将迎来发展的两级。根据目前的招标方案,低价药基本采取直接挂网采购、自行议价的模式,招标形式相对宽松。而从配套政策方面,低价药价格、采购和报销政策的有机衔接已经加强,部分医疗机构也将常用低价药的使用情况纳入了绩效考核内容。对于既属于基药也属于底价药品的品种,企业可以灵活选择是做基药市场还是低价药市场,对于其中的独家或类独家品种,还存在一定的提价空间。
4、原研药“超国民待遇”短期难撼动
在相当长的一段时间里,为了鼓励研发和肯定优质药,发改委此前对一些有效性和安全性明显优于或治疗周期和治疗费用明显低于其他企业同种药品的产品实施单独定价政策,一些具备专利的原研进口药品“超国民待遇”便由此而来。2015年,发改委下发《关于印发推进药品价格改革意见的通知》,取消绝大多数药品的政府定价,单独定价以及优质优价也在招标规则中被取消。
理论上来说,作为单独定价的典型代表,在当下的招标采购环境中由于政策优势取消,需要同其他品种进行竞标,因此进口药品也面临着一定的竞价压力,但尽从最新一轮的竞价分组中看,原研药(过保护期的专利药品)大多都位于第一组,在化药中仅次于专利药,能够与之匹敌的也仅有通过一致性评价的品种,其余普通品种在分层上均处于明显劣势。然而,由于目前仿制药一致性评价工作尚在推行的初期,因此在相当长的一段时间内,原研药的“超国民待遇”预计并不会明显削弱。
但从长远来看,通过仿制药一致性评价的药品在招标采购中的优势会愈发明显。国务院《关于开展仿制药质量和疗效一致性评价的意见》中便提出,同品种药品通过一致性评价的生产企业达到3家以上的,在药品集中采购方面不再选用未通过一致性评价的品种。而通过一致性评价也作为一个较高的质量指标,在各地的招标政策中往往处于较高的质量分组。
只是,对于原研药来说,昂贵的售价所带来的药品不可及,是急需解决的重要问题。国家分别以卫计委和人社部为牵头机构组织药价谈判正基于此。206年5月20日,卫计委牵头的首批国家药品价格谈判结果公布,包括慢性乙肝一线治疗药物替诺福韦酯(葛兰素史克)、非小细胞肺癌靶向治疗药物埃克替尼(浙江贝达)以及吉非替尼(阿斯利康)等三种药物,降价幅度均在50%以上,并明确要求,不准医院二次议价。截至2016年12月底,全国已有福建、内蒙古、新疆等23个省份将谈判药品纳入各类医保合规费用范围。
图表7:国家谈判目录内容
紧随其后的则是2017年4月人社部牵头开展的44品种药价谈判,7月19日谈判结果公布,共36个品种谈判成功。从降级幅度来看,注射用重组人尿激酶原、康柏西普、雷珠单抗降幅在20%以内,而罗氏的明显产品贝伐珠单抗、曲妥珠单抗等降幅更是超过60%,肺癌靶向药厄洛替尼降幅也在60%左右。
对于竞争格局日益不利的重磅品种而言,国家谈判可能是一个无奈的选择。以非小细胞肺癌靶向药物吉非替尼、埃克替尼、厄洛替尼为例,吉非替尼原研专利到期后,后续将迎来仿制高潮,其中齐鲁制药的吉非替尼首仿已于2017年1月份获批上市,吉非替尼、埃克替尼也均于2016年接受了国家卫计委的药价谈判,厄洛替尼去年谈判失败,但也迫于竞争形势随后不久主动宣布降价30%,而此次则参与国家医保谈判进一步降价到58%。
图表8:非小细胞肺癌主流小分子靶向药对比
以价换量,是这些药品希望降价进入医保的普遍逻辑,而从谈判降价后的实际表现来看,确实也在“量”上实现了增长。替诺福韦酯在执行谈判结果后销量增长3倍以上,凯美纳销量同比增长31.46%,但销售收入增速却仅为13.36%,明显低于销售量增速。这是由于其产品降幅较大,且市场反应存在滞后性。加之目前竞争格局复杂,能否实现客观的以量补价还需观察。
也正因此,目前业界对于此次的药价谈判基本呈现两类观点,一类观点坚决拥护药价谈判,对于药品进入医保之后的市场预期给予非常乐观的期待。一类观点则认为降价幅度太大,以至于会影响到整体的药品价格体系,同时降价过高不利于鼓励产品的创新。
5、降价趋势会如何?
刚性用药、代表性品种降价幅度较低:如代表性品种消化系统用药江苏奥赛康的注射用奥美拉唑钠:20mg规格处于30-32的水平,相对平稳(降幅7.3%);40mg规格在湖南出现较大幅度降价的情况,后续上海、湖北等中标价在可接受范围之内;糖尿病用药通化东宝的30R几乎没有降价,拜耳医药、华东医药的阿卡波糖片也维持了较好的价格体系(降幅不到5%);心脑血管用药赛诺菲、信立泰的氯吡格雷降幅分别约5%、7%,也较为理想。
普药、竞争性品种降价压力大:代表性普药品种海南海药的注射用头孢丁钠降幅超过15%;恒瑞医药的奥沙利铂、多西他赛由于行业用药时间久、竞争激烈,不同规格降幅均超过20%。
偏辅助用药降幅较大:代表性品种海南中和药业的胸腺五肽注射液1ml:10g规格降幅近20%,1ml:1mg规格降幅更是超过30%;中药注射剂参芪扶正注射液降幅14.8%,中恒集团的注射用血栓通虽然短期降幅不大,但临床的限制使用及后续的降价压力仍然很大。
重点进口品种降幅有限,原研药-国产首仿之间的价差并没有缩小:代表性品种辉瑞制药的阿托伐他汀钙片、赛诺菲的硫酸氢氯吡格雷片、厄贝沙坦片、GSK的盐酸帕罗西汀片降幅均在10%以内,低于国内首仿或国产代表性仿制药。可见短期内原研药的“超国民待遇”并未削弱,而要真正的实现国产替代,大幅缩小原研与国产仿制药价差,除了医保-招标的政策调节,更为关键的是仿制药一致性评价得以完成,大幅提升我国整体的仿制药水平。
· 本周重点政策跟踪分析
(一)今年下半年公立医院综合改革将全面推开
2017年,公立医院综合改革力度空前,医疗费用增长幅度持续下降,医疗保险覆盖面稳定在95%以上,群众就医负担不断减轻。专家认为,使医院回归公益性质、医生回归看病角色、药品回归治病功能,今年医改围绕破除以药补医,建立维护公益性、调动积极性的公立医院运行新机制,在控制医疗费用方面取得较大进展,切实增强了人民群众的获得感。据了解,今年下半年,有关部门将协调推进管理体制、医疗价格、人事薪酬、药品流通、医保支付方式等改革。
进展
公立医院综合改革力度空前
十八大以来,城市公立医院改革从试点起步,由点及面,稳步推进。改革重心由搭建框架向制度建设转变,由医院改革向县域综合改革转变,由单项改革向医疗、医保、医药联动改革转变。从2010年的17个公立医院综合改革试点城市扩展到2015年的100个,2016年增至200个。
国家卫生计生委主任李斌7月24日表示,目前,公立医院综合改革在20个省份、242个城市和全国所有县(市)推开,分级诊疗试点城市扩大到321个,家庭医生签约服务超过3.2亿人,2017年9月底前,我国将全面推开公立医院综合改革,所有公立医院全部取消药品加成(中药饮片除外)。
事实上,随着我国公立医院综合改革路径逐渐清晰,改革显现初步成效,尤其是在三医联动和上下联动方面力度空前,形成了一批符合实际、可复制、可推广的典型经验。今年4月,北京市率先在全市范围内取消药品加成,公立医院以药品进价销售给患者,多项医疗服务价格调整,医保支付和财政补助同步跟进。
医改也为患者带来了实实在在的“获得感”。国家统计局北京调查总队近日在二三级医院中完成的调查显示,91.7%的患者支持改革,82.2%的患者认为医改有利于分级诊疗,90%以上的患者满意就医状况。
从全国范围看,全国各级公立医院通过取消药品加成、调整医疗服务价格、加大政府投入,收入结构趋于合理。城市公立医院药品收入占医疗收入的比例持续下降,2012年为44.8%,2013年为43.3%,2014年为42.2%,2015年为42.8%,2016年为39.6%。同时,逐步提高医疗服务收入在医院总收入中的比例。
亮点
医疗卫生保障体系全面建立
从小山村到大城市,十八大以来,一张覆盖全国的医保网络逐步成型,成为我国医改最大的亮点之一。
据统计,截至2016年年末,全国三项基本医保参保(参合)人数达13.4亿,参保率达98.8%,连续五年完成参保率稳定在95%以上的年度任务。城乡居民医保整合地区人均筹资标准达620.4元;未整合地区城镇居民医保人均筹资标准达570.2元,新农合统筹地区人均实际筹资达551.4元。10个省份实现大病保险省级统筹,334个地市(占99%)实施了疾病应急救助制度。2012年,人均基本公共卫生服务经费为25元;2017年,人均基本公共卫生服务经费提高到50元。
另一方面,近5年来,我国医改持续深入推进。人民健康水平持续改善,居民主要健康指标总体上优于中高收入国家平均水平,人均期望寿命从2010年的74.83岁上升至2016年的76.34岁。北京大学医学部公共卫生学院教授吴明认为,我国在短时间内建立起覆盖全民的基本医疗保障制度,筹资水平和政府投入逐年提高,在改善居民医疗服务可及性、解决看病贵问题上发挥了关键作用。
从中央到地方,国家对医改投入巨大的人力、物力和财力,全民医保体系取得了非常大的进展。国家卫计委监察专员姚建红对记者表示:“十多年前,我们国家的医保相对比较欠缺,那时经常有一句话,叫‘小病拖大病扛,实在不行见阎王’,这个情况已经得到很大改变,这要归功于医保制度的大幅建设。在目前经济下行的情况下,从中央到地方政府,对医保方面依然大量投入,这充分体现了政府对民生的高度关切,人民群众也享受到了医改的获得感。”
另一方面,我国医疗服务体系也有了十足的进步,遍布城乡的医疗卫生机构已覆盖每个角落。“在我们960万平方公里的土地上,只要有人的地方,我们通过多种方式,都力争把医生和医疗服务送到百姓身边。”姚建红说,反过来讲,医疗服务体系有进步了,老百姓就更愿意去医院。2008年全国诊疗量是49亿人次,截至2016年底上升到79亿多人次,增长速度超过60%。基本医保保障水平逐步提高,为实现人人病有所医提供了制度保障。
此外,大病保险从无到有,夯实了基本医保制度。2012年,我国开始试点城乡居民大病医疗保险制度。到2016年底,城乡居民大病保险全面推开,实现全覆盖。2016年,全面实施重特大疾病医疗救助,救助对象范围从城乡低保对象、特困人员逐步拓展到农村建档立卡贫困人口、低收入救助对象和因病致贫家庭重病患者。
我国在医疗保障领域的成就获得了国际广泛认可。世界银行、世界卫生组织报告指出,我国在实现全民健康覆盖方面迅速迈进,医改成就举世瞩目。
成果
医疗费用过快增长得到遏制
医疗费用增长事关人民群众的切身利益。5年来,我国在控制公立医院医疗费用增长方面,取得了显著的成效。从公立医院平均收入总额增长率看,医疗机构收入增幅2012年为24.0%,2013年为15.7%,2014年15.3%,2015年为13.4%,2016年预计控制在10%左右,全国医药费用过快增长势头得到初步遏制。同时,公立医院次均门诊和住院费用增长幅度呈下降趋势。
这与政府对医疗卫生投入持续增长,卫生总费用结构不断优化是分不开的。2016年,全国财政医疗卫生支出1.32万亿元,比2015年增长10%,是医改启动前的4.1倍。居民个人卫生支出占卫生总费用比重连续下降,个人负担逐年减轻,2012年为34.34%,2013年为33.88%,2014年为31.99%,2015年为29.27%,2016年初步估算为28.93%。目前已达到世界卫生组织倡导的全民健康覆盖目标,即中低收入国家居民个人卫生支出比例不超过30%。
姚建红表示,经过几年改革,中国药品监管体系有很大进步,药品价格虚高的情况得到一定程度缓解,整个医疗服务费用得到优化,此外,药品得到合理的规范和使用。
据了解,目前青海、北京、广东、山西、山东、河北、陕西等省份都出台了降低药品耗材虚高价格的相应措施。今年,各省(区、市)设定年度医疗费用增长控制目标,2017年,全国公立医院医疗费用平均增长幅度控制在10%以下,并定期公布各省(区、市)主要监测指标排序情况。
· 本周聚焦
(二)基层医药市场迎突破发展黄金期:二元新格局重构
梳理新医改方案深入实施的进程可知,国家在新医改方案中围绕“保基本、建机制、强基层”的医改政策核心基础。
“十三五”期间,伴随基层医疗服务机构运行新机制确立并全面实施,国家医疗卫生资源将从二三级医院向公立基层医疗机构流动,并将形成越来越强烈的趋势,从而对我国基层医疗服务和医药市场的格局重构及发展走向产生极大的推动力量。
医药流通切入基层机会来了
首先,我国的基层医疗服务和基层医药市场在“十三五”期间,将迎来突破发展的黄金时期。
围绕社区基层医疗服务市场快速发展,医药流通企业面临整合基层医疗渠道资源、提升基层医疗医药配送服务能力、加速推动向零售诊疗终端业务转型的难得机遇。在新医改政策的强大推动力量影响下,客观上促进基层医疗服务市场逐步成为我国医药流通行业最具发展潜力的细分市场,新医改方案的深入实施无疑成为我国基层医疗服务市场逐步发展壮大的政策原动力。另外,国家加强对医药流通行业经营规范的治理,实施医疗机构药品招标采购新模式,推动医疗机构药品采购“两票制”政策,以及对药品生产企业实施新的税费政策,将进一步强化药品价格水平长期趋向降低的政策预期,对医药流通行业切入基层医疗终端零售市场提供难得的政策性契机。
其次,具备丰富的产品线资源和综合业态经营实力的大型跨区域龙头医药流通行业,在我国基层医疗服务和医药市场的格局重构后,把握着拓展基层市场的先机。
在国家新医改政策影响下,大型跨区域龙头医药流通行业对基层诊疗零售终端渠道实施覆盖和资源整合具有先发优势,通过持续推动渠道整合策略,将率先突破最后一公里的终端配送瓶颈,最终将成为分享未来拓展基层医疗零售巨大潜力市场的最大受益者。同时,大型跨区域医药流通龙头企业对基层医疗服务市场的集约整合,将促进基层用药需求及合理合规用药,全面提升基层诊疗服务能力,成为实现新医改基层医疗运行新机制目标不可或缺的重要因素。
“十三五”基层新走向新格局
我国基层医疗服务和基层医药市场在“十三五”期间将如此演变?将产生怎样的新格局?笔者将从以下三个方面进行解析。
政策性发展契机
国家已经将基层医疗服务事业的发展目标和方向,纳入“十三五”发展规划目标。今年全国两会《2016年政府工作报告》再次强调,要促进医疗资源向基层和农村流动。
可以预期,国家推动基层医疗服务事业发展的轨迹,将以聚焦三医联动机制推动为出发点,以夯实基层医疗服务事业发展的财力和人才基础为抓手,推动我国医疗资源向基层医疗服务市场转移。
这将给基层医疗市场带来两个显著变化:一是为以基层医疗为代表的零售诊疗小终端开辟了医疗卫生服务资源输入的政策通路;二是基层农村医疗服务市场,包括小型民营诊疗终端,或将成为未来基层医疗服务市场发展的重要一极。
毋庸置疑,在国家“十三五”发展规划引领下,通过政策支持和确立基层医疗运行模式发展机制,我国基层医疗服务市场将迎来迅猛发展的历史机遇。
终端结构性变化
“十三五”期间,我国基层医药流通市场终端渠道结构布局将发生重大改变。
大中型公立医院和基层医疗机构对于医疗资源分配机制的转换,将推动我国医药流通市场终端渠道通路发生结构性改变。大中型综合公立医院的药品流通主渠道地位必然显著削弱;与之相应,基层医疗机构作为医院药品流通终端渠道的承接者,将逐步把慢病和常见病领域药物,包括基本药物等原属于公立医院主要经营的药物品类,引流到区域更为广阔、分布更为密集、总体数量更为庞大的小型零售诊疗终端。
可以预见,“十三五”期间,在以“基层首诊、双向转诊、上下联动、急慢分治”为核心的分级诊疗模式推动下,我国基层医疗服务市场将迅猛发展,与大中型综合公立医院通过不同的医疗服务模式实现差异化发展。基层医疗服务体系将逐步成为我国药品流通市场继医院纯销主流市场零售终端之后的另一个主流药品零售终端,随之而来的将是我国医药流通市场竞争格局的重构。
基层二元新格局
笔者认为,“十三五”期间,我国基层医疗服务市场将重构为以公立基层和社会办医为主体的二元化市场格局。
基层公立医疗服务市场的传统核心组成部分,也被定义为传统的药品流通第二终端,主要由两个医疗体系组成。一是各城市下辖行政区域内的社区医疗服务中心,承担着我国城市区域内各社区居民的医疗守门人角色。另一个是分布在城市郊区及县域行政区划内设立的乡镇卫生院。基层公立医疗服务体系直接受益于政府投入,在国家加大财政投资以及医保补偿力度不断提高等政策扶持下,医疗服务保障能力得到稳步提升,已经显示出吸纳更多患者放弃大中型公立医院、选择就近到社区医疗服务中心就医的趋势。
地方政府着眼于确保实现本地区提升基层医疗服务能力的医改目标,在确保基层公立医疗机构的用药需求保障方面同样不遗余力。除了基层医疗医保支付政策支持,在基层医疗机构用药物流配送保障方面,按照新的药品集中招标政策新规,对配送商遴选倾向于依托所在城市或区域内的主流规模医药流通企业,通过其在配送终端渠道覆盖及物流配送能力方面的传统优势,保障对基层公立医疗服务体系的用药需求。政府对于区域内公立医疗服务体系的政策扶持,促进形成了主流药品流通企业对区域内公立基层医疗服务市场垄断的市场格局。
非公立机制体系内的社会办基层医疗方面也有两类。
一类是城市和农村个体诊所,包括改制后的原国有资本背景下的厂矿门诊卫生所等小型诊疗机构。在国家大力提倡多元办医的政策引导下,近年来得到更为迅猛的发展。其重要原因在于患者对于个性化治疗和用药多元化的需求,在社会办基层医疗终端可以得到较好满足;另一个原因则在于公立基层医疗单位相对集中,区域辐射能力不足,而几乎无所不在的社会办基层医疗终端覆盖更为广泛的区域,可满足患者就近治疗的需求。
然而,社会办基层医疗市场由于存在“数量多、规模小、分布散乱、管理较差、经营水平较低”的特点,难以达到区域主流医药流通企业提供配送服务的标准,因此主要被区域内以经营低端普药为主的非主流医药流通企业覆盖,市场份额结构也较为分散,没有优势较为突出的医药流通配送企业。
另一类社会办基层医疗机构则是分布于远离城镇区域、坐落于偏远山区和乡村的个体诊所和卫生室等农村基层的社会办小医疗机构。这类医疗机构不仅具有大多数社会办基层医疗机构普遍存在的更为严峻的配送效率和风险管控瓶颈问题,还是基层医疗最后一公里配送难度最大的细分市场。
社会办基层医疗作为“十三五”期间极具潜力的细分市场,将通过信息技术和大数据等现代前沿技术的应用,突破目前的业务发展瓶颈。
结语>>>
那些率先通过创新基层医疗服务市场拓展模式,能够成功在公立基层和社会办基层医疗两个细分市场双轮驱动,在公立基层和社会办医双核市场全面实现终端渠道覆盖,成为我国新的医疗服务终端市场格局下保持领先地位的医药流通企业,将成为伴随我国新医改契合基层医疗服务市场二元化发展的趋势、分享我国基层医疗服务市场快速发展成果的王者。(本文作者来自国药控股天津有限公司)
(二)业内建言中药“走出去”:中成药更易被接受
国际化,一直是我国中医药的老大难问题。据国务院新闻办发布的首部《中国的中医药》白皮书介绍,中医药传播目前已遍及183个国家和地区。然而海关统计数据却显示,2016年我国中药贸易总额46亿美元,同比下降4.08%,为近十年来的首次负增长。其中,出口额为34.26亿美元,同比下滑9.13%。
与整体市场的低迷形成鲜明对比的,是知名药企靓丽的出口成绩单。2016年同仁堂集团海外业务收入7.43亿,连续7年保持增长,年均复合增速约20%。以产品出口为主要外贸形式的片仔癀2016年出口额3077万美元,占当年我国中成药出口额的13.7%,连续十多年保持增长,位居我国中成药单一品种出口第一。冷热两重天,问题究竟出在哪里?业内人士认为,让中药真正走出去的关键是让中药成为真正的中“药”。
何谓真正的中药?准确来说是中成药,而舆论热议的中药(比如虫草、石斛等),往往是中药材。品牌专家尹杰说,社会上对中药材的哄抬炒作,各色中医院、国医馆和神医、专家的泛滥,让中药在国内外消费者心中的整体形象低下,“正是由于混淆了中药材与中成药之间的差别,中医药的国际形象被普遍拉低。而片仔癀、云南白药、安宫牛黄丸、六神丸等中成药与西药一样,服用后不久即可见效,显然比一般中草药更容易赢得消费者。”
“将中药材加工成中成药,只是万里长征第一步,”尹杰表示,与西药相比,中医药国际化的一大瓶颈在于量化研究缺乏。在美国、欧盟等很多国家和地区,中药缺乏合法的药品身份。特别是《欧洲传统植物药注册指令》规定生效后,中药在欧盟市场面临被迫退市的危险。片仔癀药业董事长刘建顺说,中药含有多种成分,中成药的复方药由几十种物质混合在一起,加工处理时这些物质又可能发生复杂的化学反应,所以在制成中成药后,即使采用最先进的仪器也很难分析出它的原始配方和生产工艺。