· 本周重点事件回顾与分析
(一)晨鸣集团进军中原投资160亿建河南省最大的造纸生产基
据河南许昌魏都区人民政府网站公布,许昌(魏都)循环经济产业园总体发展规划(2016-2025)环境影响评价正进行第一次公示。该项目是河南省许昌市魏都区人民政府与山东晨鸣纸业集团股份有限公司的战略合作。循环经济产业园建成后,预计实现产品年销售收入55.6亿元,税收4亿元,提供就业岗位3000个,年生产能力130万吨,成为河南省最大的造纸生产基地。
河南魏都循环经济产业园总体发展规划开启,将成为河南省最大的造纸生产基地
据河南许昌魏都区人民政府网站公布,许昌(魏都)循环经济产业园总体发展规划(2016-2025)环境影响评价正进行第一次公示。该项目是建设以绿色发展为导向,以循环经济驱动,转变产业发展方式,构建传统优势产业转型升级发展,实现企业联合、产业耦合、系统复合的产业循环体系,努力将许昌魏都循环经济产业园打造成为在河南省具带动示范效应,在全国具影响力的造纸行业全产业链循环经济产业园。
发展方向为:
造纸:提高造纸企业制浆水平,引进在筛选、净化、浓缩、黑液提取、打浆等制浆工艺过程中处于行业先进水平的设备;提升造纸工艺和产品结构,从单一、低附加值产品生产转向特种纸等多元化、高端化产品生产;完善造纸产业链上下游延链补链。
包装:推动箱板纸企业与下游用户合作,扩大纸包装等终端产品规模,加快由原纸生产向纸制品生产转型。发展创意包装、高档及特种包装纸板、纸包装容器、其他纸质包装制品等高端化产品。结合魏都区文化创意产业与包装产业的深度融合,增加产品文化内涵与品牌价值,全面提升包装产业。
印刷:结合特种纸生产制造,把握产业发展前沿与脉动,深度结合创意设计与高端印刷,发展防伪印刷、纸箱纸盒等包装印刷、票据印刷、出版物印刷、宣传品印刷等。引进和培育一批具有先进技术和工艺的印刷行业重点企业,延伸产业链条。
据悉,循环经济产业园建成后,预计实现产品年销售收入55.6亿元,税收4亿元,提供就业岗位3000个,年生产能力130万吨,成为河南省最大的造纸生产基地。
晨鸣进军中原,加快公司战略目标的实现
许昌(魏都)循环经济产业园是由河南省许昌市魏都区人民政府与山东晨鸣纸业集团股份有限公司达成的战略合作项目。
晨鸣纸业表示,过去10多年包装纸已成为中国市场需求增长最快的纸种。目前包装纸占中国造纸总产量的比重已经从2002年的39%增长到近60%。同时,随着电子商务和网购市场的快速发展,催生了包装纸的增量需求,中国乃至全球范围内对包装纸的需求在不断上升,为其提供了良好的外部环境。此次战略合作,符合公司的主业发展方向,有利于公司造纸产业的发展,能够进一步强化公司的核心竞争力,推动公司的可持续发展,加快公司战略目标的实现。
根据协议晨鸣纸业与许昌市魏都区人民政府的《战略合作框架协议》,具体将在以下方面共同合作:
在产业发展方面,晨鸣集团积极推动魏都区产业转型升级,依托原河南一林纸业有限责任公司许繁路厂区及周边共1.36平方公里地块,投资60亿元,拟改扩建年产120万吨高档包装纸生产线,建设集制浆、造纸、包装、印刷于一体的纸制品产业链,努力打造许昌(魏都)循环经济产业园,争创全国造纸行业全产业链循环经济示范园。
在金融服务方面,晨鸣融资租赁公司与政府指定的投融资平台公司共同出资,晨鸣拟在魏都区注册100亿元资金成立融资租赁公司,推动许昌市产业资本和金融资本的有机结合,服务于造纸行业上下游产业链,并为国有企业、上市公司、政府融资平台、优质民营企业、高新技术企业、学校、医院等提供金融服务解决方案,助推许昌经济社会健康快速发展。
在城市建设方面,政府支持企业积极参与魏都区城市建设提质工程,计划实施城市综合体、棚户区改造和基础设施投融资建设,进一步提升魏都区城市环境,促进城市发展。
据悉,晨鸣集团在山东、广东、湖北、江西、吉林等地均建有生产基地,这次在河南投资高档包装纸项目不难看出晨鸣对包装纸市场的信心!
(二)环保部:八成以上省级及以上工业集聚区建成污水集中处理设施
环境保护部日前公布了工业集聚区污水集中处理设施建设进展情况及自动在线监控装置安装情况。据悉,截至7月底,已有八成以上全国省级及以上工业集聚区建成污水集中处理设施,七成以上已安装在线监控装置。
《水污染防治行动计划》明确规定,2017年底前,工业集聚区应按规定建成污水集中处理设施,并安装自动在线监控装置,京津冀、长三角、珠三角等区域提前一年完成;逾期未完成的,一律暂停审批和核准其增加水污染物排放的建设项目,并依照有关规定撤销其园区资格。
截至7月底,全国省级及以上工业集聚区共2364家,已建成污水集中处理设施的1947家,占82%;已安装在线监控装置的共1748家,占74%。
但仍有少数地方进展缓慢,云南、甘肃、新疆、青海等地按规定建成污水集中处理设施的比例分别为35%、40%、47%、50%;湖南、湖北、江西、安徽、贵州等地,虽然完成率超过50%,但未完成任务的工业集聚区绝对数量仍较多,距年底全部完成的目标有很大差距;河北省按规定应于2016年底前全部完成,但仍有近9%的工业集聚区未建成污水集中处理设施,近14%的未安装自动在线监控装置。
环境保护部于近期印发了《关于加快推进工业集聚区水污染治理和重点行业清洁化改造工作的通知》,要求各相关地方政府、地方相关部门和园区管理机构要严格落实《水污染防治行动计划》,定期调度、报送、公开相关工作进展情况,及时对工作进展滞后地区进行现场督导,夯实工业集聚区水污染防治工作的基础。
环境保护部将会同相关部门加大督促指导力度,对于逾期未完成任务的工业集聚区暂停审批和核准增加水污染物排放建设项目,依照有关规定撤销园区资格;对于存在弄虚作假、漏报瞒报情况的,将依照有关规定严格追究相关单位和人员的责任。
· 本周重点政策跟踪分析
(一)环保部印发《固定污染源排污许可分类管理名录(2017年版)》
近日,环境保护部印发《固定污染源排污许可分类管理名录(2017年版)》(以下简称《排污许可名录》)。这是贯彻落实党中央、国务院决策部署,推动实施排污许可制度实施的重要基础性文件,对进一步完善排污许可制度改革具有重要意义。
《排污许可名录》依据《中华人民共和国大气污染防治法》《中华人民共和国水污染防治法》等法律规定和《国务院办公厅关于印发控制污染物排放许可制实施方案的通知》(国办发﹝2016﹞81号)改革精神,明确了实施排污许可管理的行业范围、按行业推进的进度、排污单位应该持证排污的最后时限以及排污许可分类管理要求。
行业设置突出重点。依据相关法律规定,按照《国民经济行业分类》进行具体划分,《排污许可名录》共包括《国民经济行业分类》中的32个大类和78个中类或小类,以及4个通用工序。覆盖了“水十条”、“大气十条”的重点管理行业,重金属污染综合防治的重点行业,可以基本满足“十三五”期间水和大气固定污染源的环境管理需求。《排污许可名录》还将根据社会发展和环境管理的需要适时更新。
实施分类管理。《排污许可名录》根据污染物产生量和排放量大小、环境危害程度高低,对所有82个行业(含4个通用工序)中44个行业进行排污许可重点管理,8个行业进行简化管理,30个行业根据生产工艺特点或者生产规模区分为重点管理和简化管理。对于不属于名录范围的暂不纳入排污许可管理。
强化环境管理制度衔接。《排污许可名录》依据《国民经济行业分类》制定,便于与其他企业事业单位各项管理制度之间的衔接。目前《排污许可名录》与《建设项目环境影响评价分类管理名录》在固定污染源方面相衔接,为实现环境影响评价和排污许可对固定污染源从污染预防到污染治理和排放控制的全过程监管奠定基础。为覆盖82个行业排污许可管理需求,环境保护部已经发布火电、造纸、钢铁、水泥等行业排污许可技术规范,2017年还将发布石化、焦化等十一个行业排污许可技术规范,逐步形成完整的技术规范体系。
(二)环保再次加强叠加纸厂相继停机白板纸价格继续上涨
第四批中央环境保护督察已全面启动。8月7日,中央第五环境保护督察组率先进驻四川省开展督察工作。同时,本月浙江富阳地区将启动第一轮节能降耗应急预案,当地纸厂自8月8日起全部停机1周。分析人士指出,白板纸供应将减少,加之进口废纸货源趋紧,国产废纸价格持续上涨,白板纸涨势将继续扩大。
环保督查加码
最新一期白板纸商品指数为125.81,创下周期内历史新高,较2014年11月最低点90.80点上涨了38%。
白板纸市场方面的涨价声近来更是此起彼伏,浙江地区纸厂相继上调白板纸100元-200元/吨,江苏、江西、湖北、湖南、河北等地纸厂跟涨200元/吨。
浙江是国内白板纸生产基地。面对近来原材料价格上涨,以及环保成本的大幅提升,已远超成品纸的上涨速度。
浙江道勤纸业有限公司研究决定,自2017年8月8日起,浙江道勤纸业生产的单面涂布白板纸在原有价格基础上上调200元/吨;原有订单也在此范围内。
浙江金龙纸业表示,自8月7日期,公司在8月6日基础上二层、三层纸板上调0.1元/平方;四层、五层纸板上调0.20元/平方;六层、七层纸板上调0.30元/平方。
8月7日,第四批中央环境保护督查已全面启动,已组建8个中央环境保护督察组,分别负责对吉林、浙江、山东、海南、四川、西藏、青海、新疆(含兵团)开展督察进驻工作,实现对全国各省(区、市)督察全覆盖。
“相比于今年4月启动的第三批中央环保督查组,第四批督查对于白板纸、箱板瓦楞纸的产能影响更大”,卓创资讯赵泽慧分析称,“白板纸和箱板瓦楞纸在浙江的中小产能最多。”
纸厂相继停机
从8月9日开始,浙江地区的所有造纸厂将分三批陆续停机,每次停机时间长达7天。
“这次环境保护督察进驻时间约1个月左右,中小造纸污染产能的去除将加速进行,供给会持续收缩。”赵泽慧分析称。
与此同时,日前环保部制定印发《进口废纸环境保护管理规定》,明确进口废纸企业的环境管理要求,并设定一定加工规模的行业准入门槛。
调整进口废物管理目录对造纸的影响是,其中未经分拣的废纸进口将被禁止,这类废纸占总废纸进口量的20%左右,主要是中小造纸企业用来生产白板纸的。因此,该政策必然导致进口废纸的价格上涨,加上配额有限,国产废纸价格未来也或将进入上涨通道,白板纸的价格也将相应走高。
进入9月份的旺季之后,下游的需求会有所提振,在补库存、第四批环保督查以及废纸的供应紧张等因素都将支撑纸价有继续上涨的空间,看好下半年造纸行业的涨价行情。
中秋节、国庆、春节等节假日将会增加对包装用纸的需求,市场人士普遍表示,本次包装用纸涨价潮预计将持续到春节。
“环保趋严背景下,中小产能的限制有利于龙头市场份额的扩张。建议关注三大龙头企业,玖龙纸业、理文造纸和山鹰纸业。”分析师指出。
· 本周聚焦
(一)纸价涨个没完还断货下游纸箱厂无纸生产被迫放假
黑色8月!涨价来得太快,就像龙卷风,离不开暴风圈来不及逃!但比涨价更可怕的是——缺纸。由于原纸价格的疯狂上涨,以及多地原纸厂加价减量,目前已经有很多企业正面临无纸可做的困境。
因为无纸生产,广东省东莞市一家二级纸箱厂已宣布放假。该厂已有超过10年的历史,主要生产和销售蜂窝纸板、纸箱、纸护角等环保包装材料。
8月7日晚,该纸箱厂的高管还在微信上道出了放假的无奈:“现公司无纸生产,准备放假一个月,望各客户谅解!今天纱管纸又升200元/吨,不知道我的客户是否知道,现在也无纸生产。如果有订单另报价后调纸生产。同时也可贺的是我公司的废纸今天升至2000元/吨。”
目前,广东市场普遍存在因上游货源紧张、下游订单积压导致纸板纸箱厂停单的状况。广州市同昌纸品有限公司如此描述当前广东纸箱市场的现状:由于近期各类原纸价格不断飙升,货源紧缺,且绝大部分原纸厂家因控制产量形成产量下降,造成原纸严重供应不足。
该厂补充道:“同时因市场原因有部分客户不理性下单,导致我司不能正常生产,大量订单积压,同时因纸板价格不断变化,造成我司与客户之间不断出现争议现象。特此通知已接的订单因原纸供应不上造成我司不能按时交货的本公司一律不负责任。”
从8月的纸板、纸箱涨价函中可见,造成此轮纸板、纸箱集中涨价/停单的原因主要有三点:
1、以废纸为主的原材料价格持续高涨,多地已突破2000元/吨的高价(8月7日全国最高废纸报价已突破2600元/吨),都快赶上正常时候的纸价了;
2、环保部稽查等原因造成纸厂频繁停产,后续纸价仍会继续快速上涨,高成本难以消化,亏损严重;
3、近期原纸价格一路加价减量,各大造纸厂原纸非常紧缺,下游补充原纸非常困难。
(二)8月纸厂兑相提价造纸业股纸齐飞
近来纸制品一直处于价格上涨的通道。过去两个月,申万造纸板块的整体涨幅达19.65%,远超申万A股指数4.51%的整体涨幅。近5个交易日,山鹰纸业(600567)累计上涨14%,博汇纸业(600966)累计上涨5.12%,太阳纸业(002078)累计上涨3.08%。
分析人士指出,纸价上涨一方面受原材料价格上涨、进而导致造纸企业生产成本攀升影响;另一方面则是近来环保督查力度不减,高企的环保成本致使中小造纸企业被破停产限产,产能退出致使原纸价格上涨。
纸企竞相提价
分析人士指出,随着包装行业的快速发展,包装用纸大幅走高,加剧废纸行业回暖,市场需求刺激是本轮废纸走高的根据原因。
卓创资讯数据显示,7月份废旧黄板纸全国均价为1821.72元/吨,同比上涨47.50%;7月份箱板纸全国均价4472.22元/吨,同比上涨49.07%;7月份瓦楞纸全国均价3934.16元/吨,同比上涨58.23%。
受废旧黄板纸价格持续上扬影响,8月1日起,河北、河南、山东及广东地区少数中小纸企上调瓦楞纸价格50元-200元/吨,且提价纸企不断增加。
据记者了解,华北地区,8月1日起,河北邢台柏乡华兴纸业废纸价格上调100元/吨;8月2日起,天津玖龙纸业箱板上调100元/吨。华中地区,8月2日起,河南太康龙源纸业废纸价格上调50元/吨;河南新乡亨利纸业废纸价格上调100元/吨。华东地区,8月4日起,山东德州平原汇胜纸业废纸价格上调80元/吨;江苏宿迁沭阳上善纸业废纸价格上调70元/吨。华南地区,8月4日起,东莞乔裕江门纸业废纸价格上调110元/吨。
因原料成本承压,多家造纸厂相继发出涨价函。8月1日起,“金太阳”、“华夏太阳”牌烟包白卡纸在原价格基础上涨200元/吨;灰底白板纸厂商巨头之一的东莞建晖纸业发出涨价函,自7月25日起各等级灰底白板纸价格上涨100元/吨。
“今年以来,废纸、进口浆、动力煤等化工原料价格上扬,助推了纸价的上行”,百川资讯分析师芦亚亚告诉中国证券报记者,“今年新增产能较少,环保趋严带来小产能淘汰不可逆,短期造纸业的景气度将继续向上。”
环保督查提升行业集中度
据记者了解,受环保监管力度加大影响,四川地区纸企自7月20日开始陆续停机,多数纸厂在8月1日-3日集中停机,在此轮环保风暴中,依然能继续开机的纸企寥寥无几。下游加工企业也基本全部放假,在此期间川内纸市交投陷于停滞状态。
今年以来,环保压力持续加大。环保部最新发布的《固定污染源排污许可分类管理名录(2017年版)》显示,环保部对包括造纸行业在内的13个行业核发排污许可证。其中,环保部要求造纸企业在2017年6月底前取到排污许可证,7月1日起全国大部分地区造纸也须持证排污,没有排污许可证的企业擅自排污将受处罚。
随着环保督查力度从严,市场人士普遍预计,未来中小企业的产能退出是造纸行业的发展趋势,行业集中度将向大型龙头企业靠拢。
“现在要拿到排污许可证还是挺难的。”一位大型造纸厂的负责人坦言,“政府目前对造纸行业的项目审批越来越严,由于环保成本的大幅提升,很多小纸厂不得不关停了。”
安信证券分析指出,造纸行业属于高污染、高能耗行业。随着政府对污染问题的重视度提升,造纸行业准入门槛会越来越高,环保不达标的中小产能企业的未来退出步伐也有望加快。
一位造纸从业人员告诉记者,造纸企业的毛利率通常在12%-18%,规模化生产对摊低造纸成本很重要。据安信证券测算,目前造纸企业环保设备投资额在300元-400元/吨,大型环保设备运营成本在40元-100元/吨。“也就是说,造纸厂的产能至少要达到50万吨以上才能收回环保投资。”