一、本周重点事件回顾与分析
(一)蚂蚁金服海外支付版图:希望全球用户20亿
从去年年底开始就一直在全世界“买买买”的蚂蚁金服,近日收购全球第二大汇款服务公司美国速汇金(MoneyGram)遇上了一些阻碍。
1月26日,蚂蚁金服宣布与MoneyGram达成协议,将以约8.8亿美元或每股13.25美元的价格对其进行并购。随后3月中旬,美国电子支付提供商EuronetWorldwide(EEFT,NASDAQ)发布消息称,速汇金发出15.20美元/股的收购要约,使得该项收购面临不确定性。
该收购案演变至今,已经不仅仅是金钱的问题了。据外媒报道,有美国众议员开始敦促外国投资委员会尽快对蚂蚁金服收购速汇金一事进行“全面、彻底”地调查,理由是蚂蚁金服收购速汇金的交易将给美国国家安全带来风险。
“对于此次收购我们还是有信心的。”蚂蚁金服相关负责人对《证券日报》记者回应,“我们与速汇金达成收购的框架协议后,积极主动地向美国外商投资委员会提交审批材料,并自愿接受审查。”
坊间传闻蚂蚁金服拟筹资逾30亿美元用于海外收购,蚂蚁金服方面对这种说法并未给予官方回应。但蚂蚁金服方面称,希望10年内为20亿全球用户提供服务,其中60%用户来自海外。目前共2亿海外用户的蚂蚁金服,离这个目标似乎并不遥远。
本报记者调查发现,速汇金的收购仅是蚂蚁金服海外扩张之路的一粒石子而已,其海外扩张版图已初具规模。
蚂蚁金服海外扩张动作频繁
从去年开始蚂蚁金服就加快了全球化进程。据蚂蚁金服方面向《证券日报》记者介绍称,蚂蚁金服全球化共分为两大版块:一是跨境线下业务,其二是普惠金融全球实践。
虽然速汇金并购案暂时受阻,但在此前蚂蚁金服的海外扩张已是动作频频。2016年,蚂蚁金服对泰国版“支付宝”AscendMoney展开战略投资,通过输出技术和经验,打造泰国版“支付宝“。
2017年2月份,隶属于运营商GlobeTelecom的数字金融公司Mynt宣布,将引入支付宝母公司蚂蚁金服和菲律宾公司Ayala的注资。注资后,蚂蚁金服占重大非控股股权,Ayala公司占少数股权。
2月21日,韩国互联网领军企业Kakao宣布与蚂蚁金服达成战略合作,双方将一起在韩国推进普惠金融服务。此外,2015年,蚂蚁金服与韩国电信(KT)等20家当地机构获发牌照筹建韩国第一家互联网银行。这是继1992年韩国政府发布“平和银行”牌照之后,23年以来第一次同意筹建新的银行。目前K-Band还未开展具体业务。
2017年3月3日,印度Paytm提交的监管文件显示,阿里巴巴将向印度电子支付公司Paytm旗下电商平台PaytmEcommerce注资1.77亿美元,这起交易将使阿里巴巴获得这家印度重要电商的控股权。在2015年9月份,就有消息显示蚂蚁金服以6.8亿美元收购印度支付宝Paytm20%股份。而在2015年2月份,蚂蚁金服已经收购Paytm母公司One97Communications25%的股份。目前,阿里巴巴累计投资将近9亿美元,已经是Paytm母公司的最大股东。
蚂蚁金服在东南亚的动作也不少,而其对东南亚的扩张实际就是在走支付宝的“复制路”,蚂蚁金服方面对此并不否认。支付宝创始团队成员、支付宝班委会副班长倪行军曾强调,把支付宝“复制”到海外,最优先考虑东南亚。“一是,该地区人口基数大,对普惠金融的需求也比较大;二是,在许多东南亚国家,别说支付,大多数人连银行卡都没有,纯现金社会这对我们来说也是一个很大的机会。”倪行军直言,“我们的目标就是全球收、全球付、全球汇,这是我们的愿景。”
打造”出海造船“新模式
蚂蚁金服最近两年实施了一系列的对外国支付公司的投资,似乎旨在建立一个国际支付网络。有知情人士透露,蚂蚁金服正在和印度尼西亚当地一传媒巨头Emtek洽谈,一起成立一家合资支付公司。Emtek的其官方名称是ElangMahkotaTeknologi,是印尼最大的传媒企业之一,它旗下的业务包括电视广播,电信,信息和支付业务。而蚂蚁金服的一系列动作最终可能挑战Visa和万事达卡,并与PayPal和亚马逊在中国之外的地方开战。
除此之外,支付宝的海外扩张速度也不容小觑。据《证券日报》记者统计,支付宝已经打通了全球200多个国家和地区资金渠道。不仅如此,支付宝在海外已经跟200多家金融机构达成合作,包括Visa、万事达、JBC、花旗银行、渣打银行、巴克莱银行、德意志银行等。在货币结算上,支付宝也是进展神速,目前支付宝支持18种境外货币结算。
据蚂蚁金服方面表示,目前海外最多当地用户通过支付宝完成电子交易的国家和地区分别为:俄罗斯、美国、西班牙、法国、巴西。
2017年1月份,支付宝强势进军日本。全日本近1.3万家罗森便利店、以及东京地区的3500余辆出租车已全部支持支付宝扫码付款。2017年春节前,欧洲米兰、慕尼黑、赫尔辛基机场上线即时退税到支付宝服务。2017年2月6日,支付宝宣布,芬兰航空客机将全面接入支付宝,用户今后可在3万英尺的高空使用支付宝进行购物与服务的付费,这是移动支付应用首次登上飞机。4月4日,支付宝接入意大利首批店铺。
蚂蚁金服方面对于频繁的海外扩张回应表示,“此前,中国企业走出去一般有两种模式:一是造船出海、二是买船出海。前者是指打造自己的国际化队伍和载体,如海尔、华为;后者是通过并购,把先进的体系、技术买回来为我所用,如联想。蚂蚁金服则代表了一种新模式——出海造船,即将自己的技术和能力开放输出,帮助海外企业发展。而本质上,蚂蚁金服这一全球化模式也是一种利他全球化。即通过帮助生态伙伴服务用户和小微企业,促进普惠金融在全球开花结果。”
(二)美团千万日订单背后的魔鬼细节:"三驾马车"驱动
进入2017年,曾盛极一时的专车大战和直播混战基本结束,但在线外卖行业的竞争才刚刚进入下半场。
3月29日,在一个小型媒体交流会上,美团点评副总裁兼外卖和配送事业部总经理王莆中披露,目前美团外卖的市场份额已经达到54%。
此前,美团外卖宣布日订单数突破千万级别,也昭示着市场格局迎来新变化。从短短两年多的时间内从百万提升至千万,美团外卖正经历着量变到质变的过程,用王莆中的话来说,千万级别只是一个小里程碑,但它代表着外卖业务正式走进大众,不再只是一个小众行业。
但对于美团外卖而言,54%的市场份额并不代表着战事已经结束,王兴的目标是70%。作为美团业务线里最后一个未盈利项目,王莆中坦言压力很大,但他坚信外卖业务的大手笔投入最终将对公司的价值产生直接贡献。
在刚刚过去的2016年里,各个在线外卖平台都得到了高速的增长,而平台之间的竞争也并没有因为补贴减少而放缓。相反在资本和市场的推动下,新一轮的行业洗牌和整合已经渐行渐近。
在可以预期的情况里,随着百度O2O业务的边缘化,未来外卖行业将演变为美团和饿了么之间的双寡头竞争格局,而决定最终战果的因素很可能就取决于谁拥有更多的流量和更高效的运营体系。这一次,胜利的天枰显然正在向美团外卖倾斜。
“三驾马车”驱动
在经历了长时间的军备竞赛后,外卖行业终于迎来了一个历史性时刻。3月19日,美团外卖的日订单量突破1000万大关,这既是国内在线外卖行业中首个突破千万日订单的平台,也是继续淘宝、滴滴之后又一个达到千万级别的互联网平台。
与双11或者除夕微信红包所面临的压力测试不同,O2O行业的订单量增长更多地在考验企业的线下运营能力,这一点在外卖行业尤为明显。王莆中表示,“外卖与电商、零售有相似之处,其中供给、流量和配送是三驾马车,缺一不可”。
如果说供给端决定平台的商品种类,配送则是交易的最后环节,它决定商家和用户的服务半径,而且这个看似没有太多技术含量的工作,正在被人工智能等黑科技逐步改变。另外,从国内外的情况比较看,自建物流已成为在线外卖平台生死攸关的决定性因素,美国的在线餐饮平台Grubhub由于没有建立配送业务,增长率虽然仍有30%但明显落后于UberEast等“物流派”平台。
每天管理着30万活跃骑手的工作并不轻松,但王莆中将这份工作变成了美团外卖的优势。“在调度算法或者人工智能外,外卖配送最关键的一点,是线上的算法系统能否跟线下的管理模式相结合。另外,自营、加盟和众包等物流形式丰富了美团外卖的配送体系,这样极富弹性的、复杂的组织方式,背后是系统的支持。”王莆中告诉时代周报记者。
在流量方面,得益于协同的流量矩阵,美团外卖只有一小半流量来自美团外卖APP,其他更多的流量源于美团、大众点评、微信和手Q等渠道。在流量成本日益抬高的今天,多元化的流量矩阵更有利于业务的发展,这意味着业务能覆盖到更多层次的人群里。
回顾美团外卖的发展历程,最初其主要用户群体是高校学生,这个群体大约是2500万,但当2015年走出校园进入社会市场后,美团外卖的增速开始加速,QuestMobile发布的外卖O2O行业趋势研究报告显示,2016年6月美团外卖的月度活跃用户数已达5700万。不过,王莆中却表示,日订单突破千万只是一个小里程碑,因为对比中美的情况来看,国内的外卖市场渗透率并未达到极限。“未来外卖的渗透率的增长3年至少有3倍以上的空间,当然餐饮本身也在增长。线上化率会越来越高,我认为会接近95%。”
目前,美团外卖的业务基本下沉到所有城市,但在北京、上海等地,随着渗透率的继续提高,一线城市还有可观的增量。王莆中就预测,像北京这样量级的城市还能翻番。
“下半场”探索盈利模式
尽管渗透率还有待提高,但显然易见的是外卖市场已进入“存量时代”。王莆中披露的最新数据显示,美团外卖目前的业务覆盖已经超过1300个城市,线上的商铺数量超过100万家。
事实上,随着业务的下沉和扩张,外卖的使用场景变得更加多样化,这一点是王莆中也未曾料到的地方。“一些旅游城市,比如说三亚,美团外卖的客单价大概在80块钱,每天有1.5单,在三亚亚龙湾有5个五星级酒店,就有1000单。我们整体的数据是7%-8%的用户下单的地址在酒店,这个数据很恐怖。”
王莆中还透露,目前美团外卖有25%的订单来自于两餐以外,包括早餐和夜宵,另外在情人节等特殊节日,鲜花的订单数量也非常惊人。“场景的多元化和国民应用是不可分割的,因为使用的人越来越多,就会产生各种各样的需求,反过来为美团外卖带来更多的商家,让我们把各种品类都做好。”
尽管美团点评的日订单量突破千万,而且占领了过半的市场份额,不过外卖市场的战事尚未结束,饿了么和百度外卖仍未放弃,尤其是后者被李彦宏近日强调是百度重要的组成部分。
王莆中表示,美团外卖在很多的细的结构单元和城市已经实现盈利,但整体上还是在亏损的。
“如果按照罗杰斯的曲线的话,我认为我们要过了最快增长的阶段才是应该赚钱的时候。这个阶段从现在来看,(盈利)要一到两年以后。”
在去年年中,王兴提出了著名的“下半场”理论后,美团开始了一系列的动作,其中针对B端方面的业务明显增强,其意在推进餐饮商家的IT系统建设、IT系统标准化和互联网化。
王莆中表示,目前配送费用是美团外卖的主要营收来源之一,另外一部分收入来自广告。此外,跑腿业务也将成为美团外卖的重点项目,王莆中表示今年有相应的开放平台计划,希望在最后一公里和同城物流上分一杯羹。通过开放配送业务的能力,美团在大交通领域上的属性将更加明显。今年情人节,美团点评在南京上线网约车业务,增加了一条新的流量变现渠道。如无意外,今年美团点评的进攻态势不仅仅体现在外卖和OTA上,而是全面开花。
二、本周重点政策跟踪分析
(一)将在农村电商实现优势互补
4月10日,甘肃省供销合作社与甘肃苏宁云商战略合作签约仪式在组工大厦举行。双方将重点围绕农村电商物流、电商扶贫以及智慧零售升级方面展开合作,整合资源,共同助推我省“三农”经济发展。
供销合作社作为服务三农的骨干力量,承担着大力推进电商县乡村三级服务体系建设、深入实施精准扶贫电商支持计划的重任;苏宁作为全国领先的互联网零售企业,秉承“五当”电商发展模式,致力于促进农村电商全面发展。双方本次协议中约定:供销合作社以遍布全省的终端网络、固定资产和政策优势,激活甘肃农村电商物流,创新农村电商发展模式;苏宁输出以物流、商品供应链、金融和服务为核心能力的互联网零售CPU。通过充分挖掘双方现有资源潜力,共同营造农村电商良性发展的生态环境,构筑集网上商城、农业供应链、智慧农业和普惠金融服务为一体的农村电商物流综合服务体系,建设县、乡、村O2O实体店平台,推动线上线下融合发展,探索全省农村电商物流一体化发展模式。
三、本周聚焦
(一)京东金融推出金融机构自运营平台京东行家
4月10日消息,京东金融宣布推出业内首家金融机构自运营平台——“京东行家”。金融机构通过“京东行家”的免费服务,能够实现“移动官网”的建立和自运营。从签约、审核到入驻上线2小时内完成。“京东行家”是京东金融输出金融科技能力,赋能传统金融机构的一大案例。
据悉,“京东行家”已于4月7日上线,首期入驻的有9家公募基金公司。包括天弘基金、南方基金、鹏华基金、广发基金、国泰基金、兴全基金、上投摩根基金、建信基金、民生加银基金等知名基金公司。目前还有数十家基金公司近期也将陆续入驻并投入运营。未来,“京东行家”还将逐渐对保险、私募等金融机构开放。
京东金融财富管理业务负责人周宇航表示,京东金融本身并不做投资管理,不与基金公司“抢生意”;而是依托京东金融的数据能力和金融科技能力,服务所有的入驻金融机构。“京东行家”依托平台研发、运营及大数据优势,致力于用大数据、云计算、机器学习和人工智能等技术,向入驻机构输出包括运营服务、用户资源及流量分发、大数据及研发支持等三大方面服务。
对此,鹏华基金总裁邓召明表示,作为首批入驻“京东行家”的基金公司之一,鹏华基金期望借此平台实现将自身资产管理能力与京东金融的金融科技创新能力融合,运用数字化、场景化、社交化等创新技术手段直面投资者,为用户提供精准的财富管理解决方案。
“京东行家”向入驻机构提供包括,运营服务、用户资源及流量分发、数据及研发支持等三大服务:
第一,在运营服务上,“京东行家”给入驻机构提供后台管理工具,入驻基金公司可使用产品推荐、专题活动、优惠券、发放优质内容等基础的运营工具触达用户。
第二,在用户资源及流量分发上,“京东行家”与入驻机构共享京东金融亿级用户资源,为入驻基金公司提供用户资源位,实现不同产品的分发。入驻的基金公司,不仅可以实现展示,还可以通过“京东行家”一级、二级和三级页面上的资源位,进行自家店铺的优质内容展示、明星基金单品推荐等推广,增强了产品曝光度。
第三,在研发及大数据分析方面,“京东行家”为基金公司提供销售量、用户分布等综合性大数据,帮助其科学运营。同时,为基金公司提供创建策略、组合、择时等服务工具,实现基金公司资产配置类产品的扩充。
目前,通过京东金融APP可以看到,首批入驻的九大基金公司通过“京东行家”建立的“移动官网”,涵盖基金资讯、投研实力展现、基金产品介绍、基金经理访谈、基金产品诊断、智能投顾、运营活动等板块。
(二)虚拟商品电商itemku获120万美元A轮融资
由雅加达FiveJack支持的虚拟商品电商平台itemku今日宣布融资120万美元,投资方包括500Startups和一些匿名的韩国风投。
先前公司分别于2014年(投资方为BonAngels)和2015年(投资方为500Startups)获得了两轮融资,这两轮融资让其融资总额达到了170万美元。
itemku计划利用这轮新融资于今年下半年扩大在东南亚的运营范围,但公司拒绝其首个目标的具体信息。
其实早在2016年1月itemku获得种子轮融资时,它就谈及了公司的扩张计划。“无需物流,也无需交关税,虚拟商品能非常轻松地在全世界范围内进行交易。而这类商品在新兴市场和发达国家之间存在非常大的价格差,因此我们能充分利用这个机会。itemku能将新兴市场中的卖家和发达国家中的买家联系起来。”公司的首席执政官DenisKim告诉媒体。
itemku的母公司FiveJack于2013年成立于东南亚,开始这是一家比价和分类广告平台。后来公司发现了游戏玩家之间进行商品交易时的安全问题越来越多,于是FiveJack于2015年正式进入了游戏商品交易领域。
而itemku平台能让玩家通过其安全交易系统及应用内付款赚到钱。Kim表示,平台每月业务增长率超过30%,这也是吸引到投资方的一个原因。
在其现有的用户基础上,公司于今年3月推出了公测版gokil.me,用户可以在这个博客平台上谈论有关虚拟商品交易的话题,比如虚拟物品、货币甚至账号的交易。