一、本周重点事件回顾与分析
(一)美国新棉收获逐渐展开 出口销售保持良好
2017年9月17日-23日,美国国内七大市场标准级现货平均价格67.71美分/磅,较前周下跌2.24美分,去年同期下跌0.89美分/磅。当周,美国国内七大现货市场成交3280包,本年度累计成交30478包。
当周,美国国内现货价格普遍下跌,得州地区国外询价一般,中国、印尼和巴基斯坦的需求最好,西部沙漠地区和圣约金地区国外询价清淡,主要是试探性询价,皮马棉价格稳定,询价低迷。
美国东南地区南部棉花单产损失10-15%,倒伏和被风吹乱的棉株难以恢复,给收获带来麻烦,棉农正在脱叶,个别地区已开始收获,佐治亚州及其他地区的收获和加工将在2-3周内开始,各地吐絮率已全面过半;三角洲地区北部的晴好天气帮助新棉快速成熟,收获即将开始,吐絮率为50-70%,苗情非常理想;三角洲地区南部收获进入高潮,加工少量开始,吐絮率61-90%,苗情一般;得州南部里约·格兰德河流域的加工进入尾声,沿海地区受损情况低于预期,一些被飓风摧毁的棉垛仍可以加工,交通运输还在恢复当中,其他地区新棉长势理想,收获和加工会顺利进行;得州西部正在催熟和脱叶,部分地区已经收获,10月1日之后收获会进入高潮,泥石流导致拉伯克以北地区损失惨重,预报显示短期该地区将有极为不利的降雨天气;西部沙漠地区已收获地区的轧花继续进行;其他地区正在脱叶,本季降雨过多导致收获延迟;圣约金山区已降初雪,图拉尔湖棉区已开始脱叶,轧花将在10月中旬后开始;皮马棉区气温下降并有风雨,脱叶和收获继续展开,轧花将在10月第二周左右开始,还有三周的生长期。
美国国内纺织厂对2017年12月装运的4级棉有少量询价,纱线需求良好,牛仔零售依然低迷。美棉出口良好,中国台湾地区采购了12月装运的3级绿卡棉,土耳其采购了今年11月至明年5月装运的4级绿卡棉。
(二)成本上涨 奢侈品代工厂净利跌四成
全球奢侈品行业的低迷和制造成本的上升,使中国奢侈品代工厂收益遭遇滑铁卢。9月18日,以奢侈手袋及小皮具制造起家的时代集团控股发布截至6月30日的2017财年业绩公告。公告显示,公司收益同比下滑32.4%,年度净利润下滑43%。自2014年起,时代集团已连续四年收益下跌,且下跌幅度逐年增大。
代工业务不振
作为中国首批为美国、欧洲高档及奢侈品牌进行大规模外包制造的手袋及小皮具制造商之一,时代控股并非简单的中国OEM代工厂——2011年底集团刚发行股份之际,PRADA联合风险投资IDG斥资3亿元认购41.6%股份;同期发布的招股说明书中,时代集团透露,多个奢侈品牌产品包括COACH、LACOSTE和MICHAEL KORS等,都出自公司的流水线。
如今,顶级奢侈品牌正远离时代集团。2017财年,在时代集团控股自营品牌零售、奢侈品牌代工制造和物业出租三大主营业务中,零售业务收益增长33.3%,但由于零售渠道结构调整升级带来成本增加,零售业务利润下降370万港元,相对于1.592亿港元的零售收益,这一下降可谓轻微。
值得注意的是,占比超过90%的奢侈品代工制造业务则出现断崖式下滑,较2016年同期,采购订单流失34.4%。而据2016年10月11日发布的2016年年报显示,截至2016年6月30日,时代集团控股订单同比减少15.4%。
归咎高端需求萎缩
此前,时代集团也曾在2017年8月4日发布的盈利警告中将经营困境归咎于“全球客户对制造业务的高端及奢侈品牌的需求下降”。
北京商报记者查阅资料发现,PRADA在今年9月8日发布的半年报为时代集团的说法提供了依据。该报告显示,期内集团销售额同比减少5.5%,销售净额下降5.7%,除了包括大中华区在内的亚太区市场销售额增长外,中东市场、日本市场、欧洲市场、美洲市场均出现不同程度下滑。这与时代集团的分区域业绩数据吻合,时代集团2017财年北美地区收益下降54%,欧洲地区下降19.3%,中国则上升13.8%。该公司2016财年北美和欧洲是时代集团两个最大的市场,收益占比超过70%。尽管中国市场回暖,仍难挽回欧美市场颓势。
代工转自营救市
虽然奢侈品牌“另有新欢”,但时代集团仍表示看好并将继续坚守中国市场,“尽管中国内地的最低工资水平近年来不断上升,但集团仍倚重中国现今的核心竞争力”。作为对策,时代集团表示未来将推动成本优化,包括寻找价格具有竞争力的优质原材料、不断优化及精简生产流程。与此同时,逐步增加的自营品牌也是时代集团自救的策略之一,2016年获得国际品牌Kenneth Cole和Bruno Magli的独家特许权,2014年发布自营时尚箱包品牌Fashion & Joy,并在中国市场推出意大利手袋品牌TUSCAN’S。
不过,这种观点也有质疑声。财富品质研究院院长周婷指出,奢侈品行业正在回暖,而且消费升级正催热奢侈品消费,并无需求下降一说,时代集团的订单流失,或源于品牌调整生产商,将更多的订单交给了成本更低的东南亚代工厂。
二、本周重点政策跟踪分析
(一)2021中国孕妇装市场规模将达376亿
“全面二孩”政策的正式实施也增强了中国家庭的生育意愿,进而刺激孕妇服装产业市场需求。中国孕妇服装零售总额将在2021年达到376.4亿元,未来5年的年均复合增长率达13.0%。未来中国孕妇装产业产品将越来越丰富,品牌层次定位更加清晰。
未来受益于中国经济持续稳定增长、居民可支配收入提升、国家生育政策调整、专业孕产观念深入人心等有利因素,孕妇服装产业将迎来新的高速增长期。根据Frost & Sullivan数据,中国孕妇服装零售总额由2012年的133.6亿元增长到2016年的204.2亿元,年均复合增长率达11.2%。中国孕妇服装零售总额将在2021年达到376.4亿元,未来5年的年均复合增长率达13.0%。
中国孕妇服装产业原有销售渠道以线下实体门店为主,随着互联网、大数据、云计算等技术的应用推广,许多孕妇服装企业纷纷涉足电子商务,借助互联网的力量丰富销售渠道、挖掘潜在客户,打造线上、线下相融合的立体营销模式。未来中国孕妇服装产业的未来发展趋势为以下四点:
1、产品线逐渐丰富,品牌层次定位更为清晰
随着孕妇群体消费偏好、审美观念、购买力水平的不断变化,对款式和品牌的需求也逐渐多样化。目前,孕妇服装已不再局限于防辐射服、外出服、居家休闲哺乳服、内衣等传统形式,孕妇商务装、休闲装、运动装、旅游装、礼服等产品概念相继推出,极大地丰富了消费者的购物选择;孕妇服装企业也陆续开始多品牌运营,各品牌分别设定自身的市场定位,面向不同购买力水平、品牌和款式偏好的消费群体,实现精准化营销。
2、中高端品牌的竞争实力将不断增强,市场集中度将不断提升
经过20多年的发展,孕妇服装产业已涌现诸如十月妈咪、快乐屋、惠葆、添香、奇妮等深入人心的品牌,但市场中仍有大部分品牌辨识度较低,产品趋于同质化。据Frost & Sullivan统计,2016年前五大品牌的市场占有率仅5.8%。
未来,随着专业孕产观念的逐渐普及、时尚潮流的进一步渗透以及消费者购买力的提升,中高端品牌将受到更多的欢迎,总体竞争实力将不断增强,市场集中度将不断提升。一方面,许多孕妇服装企业正不断加大品牌建设力度,同时更加重视产品品质的保证、功能性的创新及时尚元素的融入,消费者愿意为这些优秀品牌支付更高的溢价;另一方面,伴随着居民可支配收入的总体增长,消费者不仅关注产品的设计、安全、品质、功能、售后服务等理性因素,也更加注重品牌消费带来的优越、高端等感性体验,追求物质与精神的综合享受。
3、行业整体创新设计能力将不断提升,时尚流行元素将逐步融入
随着消费观念的升级,年轻孕妇群体对孕妇服装的要求已不止于舒适性与功能性,还关注产品品质、美观性与时尚性。未来,孕妇服装产业将通过加大创新设计的投入力度,提升面料研发技术和功能性设计,注入更多的时尚理念和流行元素,来满足孕妇对美丽和时尚的追求。
4、销售渠道将从线下为主转向线上线下结合
电子商务诞生之前,包括孕妇服装在内的传统零售业过度追求商业地段、店铺数量,一定程度上制约了行业的规模化发展。互联网尤其是移动互联网的快速发展,给孕妇服装产业带来全新的发展机遇。互联网具有高效、集约、便利、受众面广、不受时间和地域限制等优势,很好地满足了买卖双方跨时间、跨空间交易的需求。随着互联网、大数据和云计算等技术的发展应用,不仅有婧麒、亲润等基于电商平台的原生网络品牌,众多传统孕妇服装品牌也纷纷引入电商销售渠道。未来,孕妇服装行业的销售渠道将进一步向线上转移,实现线上线下的有机结合与相互促进。
三、本周聚焦
(一)烟台上半年"造"了8092万件服装,主营收入279.14亿元
9月22日,烟台市纺织服装行业新旧动能转换暨南山纺织服饰现场会召开,会上通报了2017年上半年,烟台纺织服装行业发展情况,今年上半年,全市纺织服装规模企业主营业务收入279.14亿元,利润总额24.95亿元,工业总产值307.59亿元。 同时,会上,烟台市服装行业协会正式更名为烟台市纺织服装行业协会。
会上,烟台市纺织服装行业协会会长吴健民通报了上半年烟台纺织服装数据,据不完全统计,2017年1-6月,全市规模纺织服装企业200余家,其产品质量为纱(棉纱)1534吨,与上年持平;印染布6913.9万米,同比收窄;毛机织物(呢绒)1568万米,同比持平;服装8092万件,同比增长1.5%;化学纤维33282吨,同比增长8.8%。
从上半年全市纺织服装规模企业主要经济指标来看,主营业务收入279.14亿元,同比增7.2%;利润总额24.95亿元,同比增长收窄;利税总额21.78亿元,同比增长收窄;工业总产值307.59亿元,同比增长收窄。
从出口情况来看, 2017年上半年,全市纺品织服装出口总额达46.4亿元,与上年同比增长9%,其中全市纺织服装服饰及衣着附件出口额达29.18亿元,同比增长13%。
“纵观上半年全市纺织服装行业主要经济指标,我们可以预期,下半年仍然会延续稳中向好的态势。”吴健民说,在他看来,烟台纺织服装行业有自己的优势和特点,从综合经济指标来看,山东的纺织服装在全国位居第2位,而在山东,烟台位居第2位。
随着人工成本、原料成本上涨,以及电商的快速发展,纺织服装行业尽管面临众多竞争和挑战,但在吴健民看来,纺织服装行业是永远的朝阳行业,不存在什么传统行业之说,“这个世上只要有人,人总要穿衣服,这是硬刚需。”吴健民说,作为纺织服装人更不能妄自菲薄,要有精气神,做好新旧动能转换。
活动当天,除了座谈和交流,烟台纺织服装界的“大咖”们还参观了南山纺织服饰有限公司的车间工厂亲身感受全产业链的现代科技纺织业。
(二)温州服装业华丽转身 开启品牌升级深层次探索
当各地传统制造业改造提升掀起新一轮热潮时,体量较大的温州服装业已探索出一条升级路线图。
据统计,今年1月至7月,温州纺织服装业规模以上企业主营业务收入144.87亿元;利润总额12.03亿元,同比增长11.1%。近年来,温州服装企业在个性化定制、品牌塑造、领域扩展等方面不断走出转型升级新路径。
在个性化定制领域,温州服装已形成行业集群优势。走进报喜鸟控股股份有限公司的私人定制车间,记者不由惊叹其以大数据为基础支撑的人机协同生产模式。公司董事长吴志泽表示,私人定制不仅降低了产品成本、节省了劳动力,还实现了互联网个性需求和工业化批量生产的巧妙融合。的确,刚发布的报喜鸟控股股份有限公司财务数据也印证了上述判断:今年上半年,公司营业收入11.48亿元,同比增长24.09%。
除了报喜鸟,法派、乔顿、夏梦等一大批温州服装企业正通过个性化定制实现转型,个别中小型服装企业的私人定制产品占比甚至从30%提高到70%。而一些“小而美”的定制店铺也在温州街头不断涌现。今年,温州被列为“中国服装时尚定制示范基地”,为当地服装业新增了一张金名片。
温州有不少服装企业起步于代工。为了避免被国际大牌牵着鼻子走,一些服装企业开始重拾自己的品牌,夏梦·意杰服饰有限公司就是其中之一。报喜鸟、森马等大型企业,通过抢占国际知名品牌代理权,打响自身品牌。而一些中小型企业也不断增强品牌意识,在自身品牌打造上下苦功。
与此同时,服装产业链不断向外拓展。“我们耗资两千万元制作了52集动漫作品《超能小星探》,即将在中央电视台播放。”以童装为主营业务的浙江贝贝依依文化科技股份有限公司,两年前的一项投资轰动了整个服装圈。董事长黄时谊参考迪士尼的商业模式,将动漫角色的服装、道具融入童装中,并推出四五百款衍生产品。“转型升级的途径很多,传统产业与文化创意结合,也是个不错的选择。”黄时谊说。另外,乔顿、雪歌、东蒙等品牌也通过投资教育、家具、影视等领域,实现了产业链的延伸。