一、本周重点事件回顾与分析
(一)全球迪士尼乐园十年来首次游客数量减少
因为上海迪士尼实在太热闹——这个新的迪士尼乐园刚刚以开业11个月破千万游客创造了迪士尼的最佳纪录——所以你大概很难想象,其实迪士尼乐园刚经历了十年来第一次全球范围内的游客数量减少。
第三方研究机构Themed Entertainment Association(TEA) 最新发布的全球主题乐园报告显示,2016年,全球14个迪士尼主题乐园中有13个乐园的游客数量都在下降,其中下降最严重的巴黎和香港两大迪士尼乐园的客流量降幅都超过了10%。唯一幸免的是刚刚开业还没有参照数字的上海迪士尼乐园,
不过,入园人数的减少并没有影响迪士尼的业绩。由于上海迪士尼的开业和美国本土迪士尼乐园人均消费的强劲,2016财年迪士尼主题公园的收入同比还增长了5%,达到169亿美元。
即便如此,上一次全球范围内的游客数量减少还是发生在十年前。而且,竞争对手的正面增长数字使得迪士尼并不能把这件事全怪罪到经济形势的头上。
迪士尼在全球的14个主题公园有8个在美国本土,4个位于亚太区域,2个在法国巴黎。
这份报告称,巴黎和香港迪士尼的游客减少都受到了外部经济形势的影响。位于巴黎的迪士尼乐园和迪士尼影城客流量分别下降了14%和1.6%,这主要跟欧洲旅游业整体受到恐怖主义的打击有关,除此之外还有天气的影响。
香港迪士尼乐园的入场人次也延续下滑趋势,从2015财年的680万下滑至610万,降幅亦从9.3%扩大至10.3%。实际上,由于内地游客数量的减少,这个亚洲第二间迪士尼乐园已经连续两年录得亏损,亏损的数额也越来越大。
在实力最强劲的美国本土,迪士尼乐园客流量的小幅下降是由于迪士尼主动上调了票价。去年美国本土迪士尼乐园的平均票价被提高,最高涨幅高达20%。迪士尼称这是为了减少入园人数,避免拥挤造成的游玩体验变差。由于票价的升高,以及人均其他消费的提高,去年这部分乐园的收入整体提高了5%。
不过,值得注意的是,在这些地方,迪士尼的最大竞争对手环球影城都明显地吸引到了更多游客。其中好莱坞环球影城的客流量同比上升幅度达到了14%。
这一现象不止出现在美国本土。在东京迪士尼的两个乐园面临游客数量下滑的同时,大阪环球影城也因为哈利波特、《进击的巨人》、《海贼王》等IP的助攻而招揽了更多生意。
不管游客数量下降是因为人们无心去游乐场,还是被吸引去了竞争对手那里,迪士尼能做的都是不断为人们的到来提供新的理由。目前,它正在全球大兴土木,包括美国、香港、日本各地的迪士尼乐园都在扩建新的项目。一周前位于美国本土的全球首个阿凡达主题乐园刚刚开业迎客。今年4月东京迪士尼乐园公布了近50亿的扩建计划,5月香港迪士尼耗资109亿港元的扩建计划也通过港府审批,而开园不到一年的上海迪士尼已经在动工修建新的“玩具总动员”主题区。
(二)中国每年新增宠物远超人口增幅,2020年行业规模预计超2000亿元
随着中国经济的发展、人均收入的增长、人口老龄化以及消费升级的变化,中国宠物产业已进入蓬勃发展期。数据显示,2016年,全国在册宠物数量已超1亿只,13个中国人中就有1个人养宠物。同时,宠物主人也舍得在宠物身上花钱,数据显示,超65%的宠物主人每月养宠物花费超300元。宠物数量及宠物消费的增长为宠物行业带来了巨大的发展前景。
萌宠市场规模达千亿元
近年来,中国实行的计划生育政策和人口老龄化使得人们的生活习惯发生了变化。家庭人口的减少大大提升了宠物的需求量,宠物产业也迎来了新的爆发。根据前瞻产业研究院发布的《2017-2022年中国宠物用品及服务行业市场调研与投资预测分析报告》,2010-2016年,中国宠物行业市场规模呈逐年增长趋势,且增速均在20%以上。2016年,中国宠物行业市场规模达1220亿元,同比增长24.7%,2010-2016年年均复合增长率为43%。中国成为仅次于美国和日本的全球第三大宠物市场。
宠物行业成最赚钱行业之一
宠物行业是全国最赚钱的行业之一,超额利润吸引了不少创业者。据悉,目前进口狗粮猫粮的利润为30%左右;自营的猫粮狗粮利润可达60%-70%,而活体交易、宠物培训等的利润则更加可观。
从宠物行业领先企业来看,其利润也处于较高水平。根据佩蒂股份(以卖狗粮为主营业务)发布的年报,2016年,佩蒂股份实现营收5.5亿元,归属于上市股东的净利润为8036.61万元,毛利率为29.52%,净利率为14.6%;中宠股份(以宠物零售为主)2016年的毛利率和净利率分别为23.5%和8.1%。对比人们吃的零售和食品,宠物食品的利润率比一般连锁餐饮上市公司都高。具体如下图所示:
广阔的市场前景带来资本热潮
巨大的市场潜力以及可观的盈利水平,吸引了不少投资机构的关注。其中,主营宠物主题社区、宠物用品网上商城的波奇网在2013-2016年间共获得四次融资,融资金额在2亿美元左右;主营宠物行业专业的一站式服务机构的乐宠网在2008-2015年共获得四次融资,融资金额约7000万美元;专注于宠物食品的互联网品牌爱立方宠物食品于2017年2月和5月分别获得融资,其中2月份融资1000万人民币;2017年4月,定位宠物医疗第三方检测平台的博敏达生物获得1000万元的Pre-A轮融资,目前该公司已与400家宠物医院达成合作,预计下半年实现收支平衡。
从投资领域来看,涉及宠物食品、宠物用品、宠物社交平台、宠物医疗诊断、宠物美容护理、酒店寄养、一站式服务、网上商城等各个领域;从融资金额来看,从数百万元人民币到亿美元不等,不同企业、不同融资轮次之间融资金额跨度较大。
过去10年,中国宠物行业的规模增长超过12倍,每年新增宠物增幅远超人口增幅。然而,与美国相比,中国的宠物数量还远未达到饱和。目前美国人均宠物数量为0.66只,日本人均宠物数量为0.17只,中国人均宠物数量仅为0.07只,还存在较大增长空间。预计未来几年,中国宠物数量还将保持10%的年均增长速度,同时随着消费理念的升级、中国城镇化进程的加快、产业资源的整合,宠物行业将会越来越被人关注,到2020年行业市场规模将超2000亿元。
二、本周重点政策跟踪分析
(一)1~5月中国塑料制品出口1069亿元同比增长22.1%
据中国海关总署最新统计,今年前5个月,中国货物贸易进出口总值10.76万亿元人民币(下同),比去年同期增长19.8%。其中,出口5.88万亿元,增长14.8%;进口4.88万亿元,增长26.5%;贸易顺差9940亿元,收窄21.1%。
5月份,中国进出口总值2.35万亿元,增长18.3%。其中,出口1.32万亿元,增长15.5%;进口1.03万亿元,增长22.1%;贸易顺差2816亿元,收窄3.4%。
5月出口塑料制品出口251.9亿元同比增14.4%
1~5月中国出口塑料制品454万吨,同比增长13.3%;出口金额为1069.2亿元,同比增长22.1%。5月当月出口108万吨,同比增长13.7%;出口金额为251.9亿元,同比增长14.4%。
5月进口初级形状的塑料254.5亿元同比增17.2%
1~5月中国进口初级形状的塑料1164万吨,同比增长13.2%;进口金额为1340.0亿元,同比增长27.5%。5月当月进口212万吨,同比增长3.4%;进口金额为254.5亿元,同比增长17.2%。
5月中国外贸出口先导指数环比上升
5月,中国外贸出口先导指数为41.1,较上月上升0.4。其中,根据网络问卷调查数据显示,当月,中国出口经理人指数为45.2,较上月上升0.4;新增出口订单指数、出口经理人信心指数分别上升0.6、0.4至48.8、50.9,出口企业综合成本指数回落0.3至22.9。
三、本周聚焦
(一)同款玩具价格相差近一半 选进口玩具模型有学问
随着动漫迷的成长,不少成年人也对玩具情有独钟。乐高积木、万代模型是目前最为流行的高端玩具模型,记者注意到,这些商品的市场售价有些混乱。
同款玩具价格相差近一半
在一家大型玩具卖场记者看到,不仅有带着孩子的家长的身影,还有不少“80后”“90后”。读博士学位的姜先生正在玻璃柜前仔细观察模型,他告诉记者:“这家店的模型种类很多,还有拼装好的实物可参考,我是很想出手买的,无奈价格实在是有点贵。例如,这款万代完美版的独角兽高达,标价1800元,但是个体玩具模型店或者网店最少可以便宜500元。”记者在滨江道附近一家临街模型玩具店看到,同款模型的售价仅为1100元。一位资深模型爱好者告诉记者:“我们买模型都是在网上或是在实体店买。因为一款模型的官方标价是20000日元,代理经销商都是按汇率10算,即直接减个0,2000元人民币,现在水货渠道进货的店家,在销售时,往往根据实时汇率算,可能按5或6,甚至是3或4,同款商品价格就相差近一半。”
儿童玩具勿攀比
记者还注意到,那些流行的玩具模型,只要孩子闹着要买,家长就愿意掏钱买,但并不是所有玩具模型都适合全年龄儿童。丹麦乐高积木是热门的“老少皆宜”玩具,其产品分为四个年龄段,但4岁以上年龄段的积木,要查看积木块数,1000块以上的产品更适合成人组装收藏;积木价格还与组装复杂度挂钩,超过500块的积木,其组装时间就超过一个小时,自然不适合所有年龄的孩子。
对于进口玩具模型市场价格差异大的问题,资深模型玩家建议:官方标价越高的产品,行货、水货差距越大,在专卖店购买价格较高或是独家销售的限定产品比较合适。另外,模型玩具还存在封面图片与组装后成品有一定差异的问题,大型玩具店有专柜展示便于挑选,在选购时,家长可以挑选组装结构相对简单但细节依旧十分丰富的入门级模型玩具,其售价从几十元到几百元不等,行货与水货的差价也仅在几十元左右,另外,组装时间可以控制在半小时以内,适于开发培养儿童动手能力。