一、本周重点事件回顾与分析
(一)消费电子器件升级,LED景气度回升
随着我国“中国制造2025”和“互联网+”战略的不断深入推进,电子行业景气度将持续高企,继续看好电子板块未来的表现。
苹果十周年,消费性电子起舞:今年是iPhone发布10周年,从APPLE股价连创新高可见市场对其预期颇高。市场预期苹果iPhone不仅拥有全新的外观,还配备有很多新的功能。我们认为目前相对确定的主要变化有:一款机型采用AMOLED显示屏,后盖改为2.5D玻璃,无线充电,部分双电芯机型,处理器/摄像头等升级。iPhone发布10周年之际,预计苹果销量及价格都将有所提升,产业链的相关标的也会有所表现。
电感升级进行时,Molding Choke前景大好:随着高性能智能手机的不断发展,Molding Choke产品在智能手机产品上的应用市场前景十分广阔。目前Molding Choke主要是苹果、三星应用主导,HOV等品牌使用率较低,以2016年14.7亿只手机计算,单机使用20颗,40%的渗透率计算,全球需求Molding Choke约117.6亿颗,单价仅按0.2元计算则市场规模约23.52亿元。预计到2020年,单只手机使用26颗,渗透率70%,全球年需求364亿只,市场规模72.8亿元,年复合增长约33%。
LED迎来涨价潮,行业景气度回升:从2016开始,LED芯片行业呈现出三大变化:产能出清促进集中度提升,供需存异推进价格理性、龙头受益行业反转。展望2017,LED芯片扩产跟进,但受阻于备货投产周期、下游需求存在供给缺口,订单景气可期。芯片龙头在去年行业反转实现获益后,今年将持续享受LED市场景气下订单与价格的双重利好。封装环节也受益行业集中度技术,成本优势体现,行业龙头盈利能力得到提高。
投资策略:我们认为2017年电子行业整体结构性景气依旧,在全球电子终端消费市场在总量需求下滑无法避免的情况下,聚焦市场新技术应用将是电子行业的未来主要发展方向。苹果十周年,消费性电子起舞:显示领域,我们推荐AMOLED驱动芯片领先企业中颖电子,IGZO受益标的华东科技;无线充电领域,国内上市公司信维通信在无线充电领域已经布局多年,硕贝德从2009年开始涉足无线充电技术,是国内最早加入WPC的成员之一;3D曲面玻璃,我们推荐苹果供应链厂商,国产3D曲面玻璃龙头企业蓝思科技。Molding Choke方面:麦捷科技于2016年末定增2.88亿元用于一体成型电感项目,项目建成后年产一体电感22.8亿只。LED领域:鸿利智汇逐步落实推进“LED +车联网”双主业战略,公司在LED 汽车照明的布局,有利于实现客户与产品的协同效应,增厚公司的业绩。
(二)国内五省市未来将如何发展LED产业?
从前有这么一个说法:“中国LED看广东”。事实上,单从深圳一市看来,这座拥有全国最大的LED上市公司产业集群的城市,显然也并非过誉。
然而,从全国的情况来看,包括南昌、义乌、厦门等在内的多个布局LED产业的地区,甚至自认为“先发后至”的山东省,都正在不断加大发展力度……那么,究竟这些省市地区的发展状况和未来计划又是怎样?
在本文里,小编将为大家逐一列举进行观察,以期认清相关形势,权作参考。
1、深圳:产能出现转移,具备产业外溢条件
深圳的LED产业是中国LED的代名词,它拥有完善的产业链、国内最大的LED封装和显示屏生产基地,以及全国最大的LED上市公司产业集群。据不完全统计,深圳目前有半导体照明相关企业近2300家,占据了广东省“半壁江山”以及全国该产业的三分之一,主要集中在宝安、龙华、光明和龙岗4个区,其中宝安区有800多家。2016年,全市LED产值突破1700亿元,稳居全国首位。而这一产值在十年前仅是180亿元。去年同期,全国LED产值为5216亿元,深圳的产值占比将近1/3。
从深圳LED产业结构上来看,大部分企业聚集于壁垒较低的LED下游,相对同质化的竞争也导致行业在供求失衡之间屡屡经历“震荡”。在土地资源、要素成本以及扶持政策等因素的影响下,深圳LED产业出现产能的转移。而深圳的创新、人才等优势,使得这座城市仍是全国LED产业的重心所在。据指,市场经历了过去几年的调整,未来会更加平稳。企业的出路仍然在于持续创新,摆脱同质化竞争。同时,深圳也已具备了LED产业外溢的条件。深圳作为全国的创新城市,谋求的是人均GDP的提高,未来深圳更应该成为LED行业的总部和研发基地。
2、南昌:以LED为牵引,形成电子信息产业集聚
在2017年的政府工作报告中,就提到了要将南昌打造成为全国有重要影响力的LED产业基地。目前,晶能光电是全球第三家、国内唯一一家具有原创知识产权的LED企业。借此技术优势,南昌市欲打造南昌光谷,加速以LED为牵引,形成电子信息产业在南昌的集聚。今年初,南昌市委、市政府就确立了“强攻产业、决战工业”的战略,将加快招商引资,承接产业转移列为“一号工程”。南昌政府认为,推动这种转移不是简单的产业位移,而是同时完成产业的升级和聚集。南昌承接产业转移,是要把承接转移与供给侧结构性改革、产业转型升级结合起来,主动推动东部发达地区企业把本行业先进技术、最新产品和业态转移过来。
据介绍,坐落于南昌经济技术开发区的江西鸿利光电有限公司,是鸿利智汇集团在广州以外唯一的生产基地。该项目总投资近15亿元,将建成国内大型LED产业中、下游供应产业园,一期工程于2015年8月开始建设,去年8月投产,今年可实现销售额10亿元。目前,南昌电子信息产业已形成LED和移动通讯终端两个完整的产业链。在LED产业方面,已形成核心材料、核心装备、上游芯片、中游封装和下游应用产品等完整产业链,到2020年,南昌LED产业规模将达到500亿元;在移动通讯终端产业方面,可实现90%以上的手机零部件本地区配套,将成为国内重要的手机生产基地。2016年,全市电子信息产业实现爆发式增长,全年累计完成主营业务收入597.9亿元,同比增长50.1%。
3、义乌:一年引资200亿,打造LED产业新区
如今,拥有“世界超市”之誉的义乌多了一张新名片——光源科技小镇。该小镇位于义乌东北部、省级信息光电高新园区内。它的规划定位以发展半导体光电产业为主,智能家居、物联网设备研发与制造等产业为辅,兼顾休闲旅游功能,致力打造成世界LED产业的中心。据悉,光源科技小镇在华灿光电、瑞丰光电、木林森“三驾马车”的驱动下,雏形已显。该市领导曾经表示,光源科技小镇将形成产值超千亿的产业集群,用不了几年将成为国内乃至国际LED产业中心,必将极大地推动产城融合发展的进程。
据报道,华灿光电、瑞丰光电和木林森三大LED龙头企业的几个大项目纷纷落户义乌,投资总计约200亿元。引进华灿光电的义乌LED项目,填补了浙江省LED产业链上游的空白,该项目自去年5月31日正式开工建设,如今已进入了投产“倒计时”。除了省级信息光电高新园区华灿光电项目,离其不远处的瑞丰光电义乌LED项目,总投资20亿元的瑞丰光电义乌LED项目,主要建设LED封装测试的生产制造基地和国内先进的新能源项目。该项目共分2期建设,其中一期项目占地100亩。与此同时,同处高新区的总投资55亿元的木林森LED项目,项目占地面积达600亩。
4、厦门:推动LED产业集聚,明晰创新发展方向
作为经济特区的厦门,一直都是中国LED产业发展的重要阵地。尤其在LED出口方面占有很大的优势。据了解,2016年,全国城市创新指数排名中,厦门居第13位,区域综合创新指数居全国第16位。厦门名列前茅的综合科技创新能力同样体现在了光电产业的创新上。去年,厦门光电企业自主创新能力加速提升,涌现出全国首款柔性AMOLED显示屏、单层石墨烯等一批国际一流的产品和技术。如今,厦门地区汇聚了全产业链的多家知名企业,包括厦门三安、厦门信达、乾照光电、通士达照明等。在具代表性的企业中,三安光电的中小功率芯片产品在亮度和稳定性方面达到了国际领先水准,同时三安光电还投资了以氮化镓等为代表的第三代半导体研发及制造,填补了我国在制造环节的空白。
相关统计数据显示,厦门LED产业基地共拥有28个国家、省、市级企业技术中心,9个国家、省、市重点实验室,8个国家级博士后工作站,8个国家、省、市工程技术研究中心,以及国内首个LED应用产品专业检测机构——国家半导体发光器件(LED)应用产品质量监督检验中心等平台。据分析,“十三五”期间,厦门LED产业链有望突破千亿规模。厦门“十三五”规划也指出,将提升光电照明产业发展水平,深化和延伸LED等节能照明产业链和拓展价值链高端环节,充分发挥“国家半导体照明工程产业化基地”的龙头地位,推动LED产业集聚发展。同时指明产业创新发展方向,将大力发展LED外延芯片衬底材料、新型封装技术和工艺、高端灯具及智能照明系统,以及LED特殊领域(如农业照明、林业照明、医疗照明)的应用等。
5、山东:急起直追,加大LED高效照明产品推广
此前,在山东省召开的节能会议上确定了一项重点内容,即经济调整期节能降耗任务持续加重,对于作为耗电大户的照明光源,在主要照明能耗领域加大LED高效照明产品的推广。数据显示,山东市场LED产品需求能占到全国总需求量的8%-10%,是全国第二大市场。然而,目前山东所使用的绝大多数LED产品来自广东等省外地区,本土企业的市场份额寥寥无几。据了解,山东省在商用LED照明领域最早攻克技术难题,并诞生了全球首条完全采用LED照明的道路潍坊市北海路。虽然在LED照明公用改造和商用两大应用领域“动手”最早,然而有先发优势,却没能转化为市场优势。
分析指出,这与企业拓展能力弱、政府推广相对保守有一定关系。不过,山东经济基础好,人口众多,在节能降耗领域的工作力度也一直比较大,未来三到五年,业内普遍认为,这里会是LED的一个消费集中地。据介绍,今年山东省将在主要照明能耗领域加大LED高效照明产品的推广。而为了让这项工作能够“拉一把”、“扶一把”本土企业,在省经信委联合省财政厅、省住房和城乡建设厅、省交通运输厅等制订《山东省高效节能半导体照明产品推广行动计划》的基础上。另外,今年上半年,省经信委还将与省内有关部门联合加大推广力度,帮助企业成立产业联盟。
二、本周重点政策跟踪分析
(一)从家装行业大趋势看家居照明发展
随着人们生活水平的不断提高,如今的家庭装修不仅仅要求的是实用,越来越多的人开始注重房间的整体风格。在现代家装愈发要求精致的大前提下,灯具早已不只是注重功能性了,对装饰性、时尚性的要求也大大提升,设计精美、操作简单、性能牢靠的灯具可以点亮家居生活!家装行业的四大发展趋势如下:
流行趋势一:多元风格
如今,越来越多的设计师开始根据房主的自身要求,重新审视符合房主生活要求的家居设计。在古典风格中加入现代元素,让整个空间更显活力;或是在中式风格的环境中添加欧式元素,成就更加舒适的生活。灯具的选择也逐渐多元化,很多设计师开始选择飞雕不同系列的灯具搭配不同的家装风格,飞雕灯具深受各年龄层群体的喜爱。
流行趋势二:以人为本
每年家装市场都会出现新的装修风格。今年家庭装修则开始回归本质,为“人”、为“家”而装修。未来的空间也应是在有限的空间考虑个人的精神与情感因素多一些。装修是为人服务的,不是为装修而装修。在灯具的选择上更是如此,好的灯具不仅要外观符合审美,更重要的是以人为本,如飞雕的LED智能灯就领先在灯具中加入智能元素,通过智能系统控制、调节灯体中各光源的开关、明暗、色温、光色,从而变换出不同的室内情景效果,让灯饰同时具备照明与装饰的双重功能,更让智能化的灯饰为人服务。
流行趋势三:自然元素
将大自然带回家中,在设计中突出自然的肌理构成,通过材料的细节表现生活的品质。天然的饰品、环保的材料、一处微不足道的角落,足以看出居室主人的处世态度与生活追求。展示自然的纹理,有两种方式:一是用工业化的手段将装饰材料中所蕴藏的自然肌理淋漓尽致地表现出来,同时配以非金属感的灯光;一是多选用松木、柏木等天然实木家具,这类木质家具最能体现其自然肌理。
流行趋势四:追求个性
餐厨卫浴全新理念,不同阶层对餐厨风格和空间划分的需求悬殊很大。中老年人则对餐厨用品的合理摆放空间有着较高的要求,而年轻人更喜欢敞开式的厨房和大操作台式的橱柜。追求个性化将是2017年餐厨卫浴装饰的主流,飞雕的晶菱系列则完全符合年轻人追求个性化的要求,现代感十足。
飞雕作为照明行业的佼佼者,对灯具的外观设计、选材一直秉承高标准的要求。今天小编就来为大家介绍一下飞雕的晶菱系列,了解它如何点亮家居美学。
飞雕晶菱系列产品
飞雕晶菱系列的产品外观高贵大气,适用于各种不同室内装修风格。其设计匠心独具,典雅大方,突破传统规则,给人一种赏心悦目的感觉,让您释放出满心的浮躁,有一种低调的华丽,无时无刻不彰显出它独具风格的韵味。
合金边框:五金边框,镂空工艺,高抗压耐腐蚀,透光效果更出众,打造光影新视觉,给您带来不一样的视觉享受。
高透面罩:采用优质的PMMA材料,无异味,轻便。面罩质感润泽,透光率高,明亮通透,亮度持久有保障。
金色镶片装:琥珀色仿水晶镶片,在灯光折射下,散发出迷人的金色光韵,带给家里温馨感觉。
五金底盘:经过多层喷涂工艺处理,反光效果好,高强度,耐腐浊,卓越散热。光洁表面,质感倍增
LED光源:进口光源芯片,使用寿命长、显色性高、柔和均匀、光衰小。灯珠发光角度加大,光线均匀通透。
通过以上详细的介绍,相信大家对这款飞雕晶菱系列产品有了比较深入的了解,此款灯具有三色分段控制模式,可以营造出不同的家庭灯光氛围。同时功率分为40W、80W、108W三个光源,适用于不同面积大小的空间。
三、本周聚焦
(一)飞利浦植物照明灯进军俄罗斯市场
据LIGHTimes On-Line报道,荷兰飞利浦照明拟为俄罗斯温室农产品(000061)培育公司LLC Agro-Invest供应LED植物生长灯,用于温室培养番茄和黄瓜,温室面积约25公顷(大约相当于40个足球场)。
飞利浦照明称,该项目是他们承接的最大的植物照明项目,所供应的灯能够帮助植物实现整年生长并提高产量,尤其在冬天。相比传统的高压钠灯,他们的的LED植物生长灯能够节省大概50%的能源成本。
飞利浦照明将为Agro-Invest提供65000条1.25米长的飞利浦Green Power(绿色能源)顶灯以及57000条2.5米长的飞利浦Green Power之Interlight。此外,飞利浦还将为其提供照明方案和培训服务,最大程度满足黄瓜和番茄的生长需求。植物生长灯以首尾相连的方式安装,全长可以延伸到223千米。
Agro-Invest公司副总裁及董事长Irina Meshkova说道:“我们公司因大规模创新而出名,LED植物生长灯将会是未来的发展方向。飞利浦植物生长灯为植物提供适合的光线,尤其是在植物生长过程中最需要光照的时候。与传统照明相比,此款灯所发出的热量大大减少,这使得灯的安装可以相对靠近植物。”她又补充道:“多亏了这一项技术,我们提高了农产品在一年中黑暗岁月里的产量,并极大地节约了资源”。
飞利浦植物照明部门的的业务经理UdovanSlooten说:“这是全球最大的LED植物照明项目,与传统的植物照明相比,照亮植物所需消耗的电将下降50%以上,同时,它将采用我们设计的照明方案来增加产量,冬天的黑暗时光期间,农产品的产量将提高30%以上”。他还补充道:“我们的植物生长灯是白天自然光最好的互补,植物整一年都能得到充分生长。这个项目突出显示了植物照明的国际发展趋势,即实现农产品自给自足代替进口,降低食物里程,保证了新鲜度”。
(二)花样玩转智能照明,满足你的不同需求
智能照明系统已经成为了智能家居领域最重要的一种产品,无论是从功能性、装饰性还是节能性上来说,智能照明都在不断的发展进步,满足人们的各种需求,为我们的生活带来更大的便利。而谈到智能照明系统的未来,其实不仅仅是用手机控制灯泡开关、变换颜色或者远程控制这么简单。而我们需要的智能照明,则需要朝着更人性化、光线更舒适、提前预判用户需求的方向发展。
早在1959年,路创的创始人Joel Spira就发明了固态调光器,如今调光技术已经是智能照明最重要的功能之一。当灯光系统被设计与编程后,灯光的功能已经不仅仅局限于提供黑夜照明读书。现在的智能照明已经可以通敏传感器来保持室内的充分光照效果。
一、又智能又省电的照明系统
虽然自动化灯光固然美好,但就目前而看,大多联网照明系统还处于比较初级的阶段,它们更多只是在传统灯具上增加了远程控制的开关以及预设的自动调整时间表,还远远谈不上智能。
作为一套智能家居照明系统,有望为用户节省大笔的室内外照明费用。该系统可使用自然光感应器来自动调节灯具所需的强度水平,使用者亦可根据环境条件、季节变化、甚至时间段来进行调节。搭载了一套自然光传感器,它可以监测室外的光照条件,从而激活、关闭、调整室内的光照功耗。而最重要的是,用户不需要部署智能灯泡,只需要借助一些简单的安装组件,智能家居照明系统便可以运行在普通的灯具上。除了自然光传感器,智能家居照明系统还包括一个用于和电脑同步、接受信息的室内控制中心、许多用于激活控制中心的开关和插头。
设计这种智能家居照明的优势在于,它不同于其他系统从网络上获取日出日落数据,而是实时监控本地环境,并保持同步,来保证在不同室外光照环境下动态调整室内的光照,从而在提供最佳光照条件的同时将电量消耗将至最低。
二、智能家居的灯光照明应用
根据用户的日常习惯,将各种设备联动来定制。如有些用户在听音乐或看电影时总是喜欢把声音调到很大,却又 担心有人敲门又听不到,这时就可以把灯光设置成门铃来使用,触发一只灯泡在影音房顶闪烁,也可以设置让门铃按两次才触发闪烁效果。如果将灯控的联动再深入细致一些,设置当影音房的影音系统使用时才触发以上场景,这样就会减少许多的闪烁。
三、传感器是智能照明的助手
例如门外的楼道里使用移动传感器来整合灯光开关,当外部走廊感应到有人要进入家里时,会提前将玄关的灯开启。或夜间,起夜时触发在床脚的感应器,联动夜间起夜照明,即不打扰熟睡的人,也方便自己。
别墅用户若喜欢将影音室放在地下,当通往地下室时,门旁的传感器会感应人体移动动态,联动将楼梯灯打开,设置楼梯灯保持开启几分钟(提前设置),影音房的主照明会在电影开始后逐渐关闭,会让你平缓地过度到观影状态。
不仅仅可以报警,除了防盗报警以外,当晚上小孩起夜时将走廊的灯开开,或者小孩触发走廊的灯打开,就会在主卧里同时开启一个小灯,设定触发时间区间在晚上12点到早上6点都是可以的。
智能灯光助力装饰艺术:现在的墙纸装修非常流行,今年用绿色墙纸,明年用红色墙纸,但是家里的灯光依然是白或者黄,如何让壁灯等 装饰灯跟上装修风格,这就需要智能调色调光照明系统了,让灯光也融入装修风格一定会是未来的装修趋势。如果你想改变房间的感觉,只需要一键随心改变风格,从室内到室外可以通过不同的灯光效果布置出不同的对比效果,会让朋友们的印象非常深刻。
大众口味与个人口味当然也可以分时段分场景来布置不同的灯光颜色和明暗度,例如早上、晚上、吃饭、散步回 来,如早上起床,喜欢的音乐作为闹钟,伴随着灯光逐渐地照亮整个屋子,谁想早上起床就和刺眼的灯光打交道呢?有些用户就喜欢在看电视的时候将灯光在暗光下开着,而另一些人喜欢将灯关上,智能照明可以满足不同用户需求切入不同的用户模式。
在冬天的时候,我就喜欢将自己家里的灯光色温调至白炽灯的暖色,而夏天的时候,我则喜欢将房间的灯光调至 荧光灯的冷色,智能家居照明系统就已经可以轻松实现这种需求,而且可以配以手机远程开关和调光面板。细节的把握最重要,细节的微调往往抵上几个强大功能的增加,让智能融入生活,不知不觉改变人们的居家方式,是智能家居最不可或缺的要素。在不可思议的联动上,创意是无止境的,只要是用户的需求,一定会随着科 技的进步逐一满足。